AI 팩토리의 국내 입지화 — 전력망·변압기·EPC 병목

🌐 Step 1 — 산업 구조 변화

Step 1 — AI 모델 경쟁의 병목이 연산칩에서 전력 확보·계통 접속·데이터센터 시공으로 이동한다. 한국에서는 GPU 조달과 데이터센터 부지·구축·운영이 결합되며, 전력기기 제조와 산업시설 EPC가 디지털 투자비의 직접 수혜층이 된다.

📈 Step 2 — 산업 이익 전망

사이클 단계: expansion

evidence: Step 2 — 전력 업종의 대형 목표가 리비전은 평균 +186.2%이며 9건 중 6건이 상향이다. EPS YoY +25% 이상 연속 3분기 종목도 2개, SUE positive도 1건이다. 산일전기는 2Q26 매출 +24.9%, 영업이익 +29.5%, OPM 37.4%가 예상돼 데이터센터 수주가 이익으로 전이되고 있다[#26].

marker가 자유 분류한 산업 slug — 기존 chain 종속 X