한국타이어앤테크놀로지 161390
💹 가격 추이 (KIS 일봉)
의미: stock_daily_prices(KIS) 최근 일봉 종가. 외부 호출 없이 DB 누적 데이터.
💰 펀더멘털 (DartLab) 🟡 주의
의미: DART/EDGAR 공시 정규화 — dCR 독립신용·재무비율·밸류에이션·forecast. 정량 기반(시장지위·경영진 등 정성 미반영), 방향 신호로 활용.
🏦 독립신용 dCR
dCR-AAA최우량 (notch 조정)
- 건전성87/100
- 부도확률(PD)0.00%
- 등급전망부정적
- 감사의견적정
종합 신용등급 dCR-AAA (점수 12.6/100). 핵심 강점인 채무상환능력, 자본구조, 재무신뢰성, 공시리스크이 업황 변동 시에도 등급을 방어하는 완충 역할을 한다. 다만 유동성, 현금흐름, 사업안정성은 등급 하방 압력 요인으로 모니터링이 필요하다. 캡티브 금융 복합기업으로 연결 재무제표의 구조적 왜곡이 존재한다.
📐 밸류에이션
적정
- Trailing PER7.8 (34%ile)
- 12MF PER (E)6.6
- 24MF PER (E)5.6
- PBR0.69
- PSR1.67
- 배당수익률3.22%
12MF=네이버 12개월 forward 컨센 · 24MF=WiseReport FY+2(2027) 컨센. 실 애널 컨센만 — 추정 fallback 없음(미커버 시 "—").
🩺 건전성 스냅샷
- Altman-Z1.83
- Piotroski-F6/9
- ROIC2.7%
- 이익품질양호
📈 기술·리스크
중립
- RSI(14)56
- ADX(추세강도)17
- 볼린저 위치70%
- 베타0.26
- 최대낙폭(1Y)-21%
- Sortino1.28
- Sharpe1.14
- 꼬리위험low
SMA20 ↑ · SMA60 ↓ · 상대강도 +14%
게이트 사유: Altman-Z 1.83 회색지대
📑 재무제표 시계열
DART 정규화 · 좌→우 시간순 · 금액 억원
(E)=DartLab 추정(컨센 미보유) · 연간뷰에만 표시.
A2 수급 Z-score (외인·기관)
의미: 외인·기관 누적 순매수가 평균 대비 몇 표준편차(σ)인지. ±1.5σ 이상이면 매집·이탈 시그널. 평일 마감 후 cron 적재.
A3 Issue Score (뉴스·텔레그램)
의미: 종목 관련 뉴스·텔레그램 메시지의 강도·방향 종합 점수. strong_positive·positive verdict = 우호 buzz 누적.
📊 Earnings Momentum (DART 실적 + Broker Consensus)
Buy-side asset manager 관점 — 분기 EPS YoY 가속·연속 streak·broker target revision으로 이익 모멘텀 정량 확인. score 산출 근거.
최근 분기
1Q26
EPS YoY (최근)
+8.3%
Broker target revision 평균
+2.0%
(5개 broker)
다음 실적 발표 (D-day)
D-34일
2Q26 · 2026-08-14 예정
💰 재무 건전성 (DART 1Q26 기준)
ROE (TTM)
+12.8%
최근 4분기 순이익 / 자본
순이익률 (최근 분기)
+7.0%
순이익 / 매출
부채비율
88%
(자산−자본) / 자본
🏦 DART 분기 실적 (최근 5분기)
| 분기 | EPS | EPS YoY | 매출 (억) | 매출 YoY | 영업이익 (억) | OP YoY | 발표일 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1Q26 | 2838 | +8.3% | 53,139 | +7.1% | 5,070 | — | 2026-05-15 |
| 4Q25 | 8931 | -2.2% | 212,023 | +125.3% | 18,411 | +4.5% | 2026-03-18 |
| 3Q25 | 3199 | +2.0% | — | — | 5,860 | +24.6% | 2025-11-13 |
| 2Q25 | 1492 | -42.6% | — | — | — | — | 2025-08-14 |
| 1Q25 | 2621 | -10.2% | 49,637 | +133.3% | — | — | 2025-05-15 |
💎 증권사 전망치 (broker 5곳 종합)
평균 목표주가
91,200원
최고 (Bull case)
100,000원
최저 (Bear case)
80,000원
Spread (max-min)
20,000원
(25%)
📍 Broker별 최신 목표주가 + Forward 정량 (Bull → Bear 순)
| Broker | 최신 목표주가 | vs 평균 | 날짜 | Rating | Forward 정량 (자동 추출) | 분석가 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 다올투자증권 | 100,000원 | +9.6% | 2026-07-06 | BUY | — | 유지웅 |
| 삼성증권 | 95,000원 | +4.2% | 2026-06-18 | BUY | — | 임은영, 김현지 |
| 대신증권 | 93,000원 | +2.0% | 2026-06-12 | Buy | — | 김귀연, 박서영 |
| BNK투자증권 | 88,000원 | -3.5% | 2026-05-18 | 매수 | — | 이상현 |
| 한국투자증권 | 80,000원 | -12.3% | 2026-07-09 | 매수 | — | 김창호, 전유나 |
📈 증권사별 목표주가 변경 시계열 (최근 20건)
현재 + 과거 리포트 통합. 같은 broker의 시계열 변화로 conviction 추적 가능.
| 날짜 | Broker | 목표주가 | 이전 | Δ% | Rating | Forward 정량 | 코멘트 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026-07-09 | 한국투자증권 최신 | 80,000 | 80,000 | +0.0% | 매수 | — | 4분기부터 스프레드 재차 확대 가능 |
| 2026-07-06 | 다올투자증권 최신 | 100,000 | 100,000 | +0.0% | BUY | — | 2Q26 Preview: 우려가 지나가는 구간 |
| 2026-06-18 | 삼성증권 최신 | 95,000 | 85,000 | +11.8% | BUY | — | 유럽 시장을 기반으로 Tier-upgrade 진행 중 |
| 2026-06-12 | 대신증권 최신 | 93,000 | 93,000 | +0.0% | Buy | — | 명확한 방향성 |
| 2026-06-09 | 다올투자증권 | 100,000 | — | — | — | — | 밸류에이션 리레이팅 당위성 재점검 |
| 2026-05-18 | BNK투자증권 최신 | 88,000 | 88,000 | +0.0% | 매수 | — | 타이어부문 고부가 믹스 개선으로 견고한 수익성 확인 |
| 2026-05-11 | 한국투자증권 | 80,000 | — | — | — | — | 예상 수준에 부합한 1분기 실적 |
| 2026-05-11 | 삼성증권 | 85,000 | — | — | — | — | 타이어 부문은 RE(교체용)·OE(신차용) 판매는 정체였으나, 원화 약세, 믹스 개선으로 매출액 +9.3% 성장 |
| 2026-05-10 | 대신증권 | 93,000 | — | +4.5% | — | — | 비용 상승에 따른 글로벌 업황 부담에도 한국타이어의 이익체력 견조 |
| 2026-04-09 | 대신증권 | 89,000 | — | — | — | — | 1Q26 예상 OP 5,089억(타이어 4,386억)으로 견조한 실적 전망 |
| 2026-04-08 | 삼성증권 | 85,000 | — | +30.8% | — | — | 투자포인트 1. 파편화되는 시장, 준비된 업체 |
| 2026-02-23 | 다올투자증권 | 100,000 | — | +17.6% | — | — | 적정주가 +17.6% 상향 |
| 2026-02-09 | 대신증권 | 89,000 | — | — | — | — | 2/5~6일, NDR 진행. 4Q25 실적은 컨센 하회했으나, 우려 제한적 |
| 2026-02-09 | BNK투자증권 | 88,000 | — | +20.6% | — | — | 4Q25 컨센서스 부합, 타이어부문 분기기준 역대 최대 매출 |
| 2026-02-05 | 한국투자증권 | 83,000 | — | +48.2% | — | — | 4Q25 실적은 예상 수준에 부합 |
| 2026-02-05 | 다올투자증권 | 85,000 | — | +70.0% | — | — | 유럽 시장이 전분기에 이어 강세를 보여 높은 이익의 질 유지 |
| 2026-02-04 | 대신증권 | 89,000 | — | +29.0% | — | — | 한온 턴어라운드 가시화에 따른 이익추정/타겟밸류 조정 => TP +29%상향 |
| 2025-12-16 | 다올투자증권 | 50,000 | — | +19.1% | — | — | 투자의견은 HOLD를 유지하며, 적정주가는 5.5만원으로 상향 |
| 2025-11-11 | BNK투자증권 | 73,000 | — | +46.0% | — | — | 컨센서스 43% 상회, 타이어부문 분기 역대 최대 실적 달성 |
| 2025-11-10 | 삼성증권 | 65,000 | — | +18.2% | — | — | 목표주가 65,000원으로, 18% 상향 |
📑 DAJU 증권사 리포트 요약
최근 5건 — 전체 thread 보기 →
4분기부터 스프레드 재차 확대 가능
- 2분기 한국타이어 실적은 예상보다 양호할 것으로 예상
- 3분기에는 고가로 구매한 천연고무와 합성고무가 투입되면서 실적 둔화는 불가피
🎯 80,000원📈 9.6%
2Q26 Preview: 우려가 지나가는 구간
- 투자의견 BUY를 유지하며, 적정주가 10만원 유지
- 동사 주가는 현재 P/E 5.8배, P/B 0.7배로 극단적 저평가 수준
- 2Q26 매출액 및 영업이익은 각각 5.7조원(YoY +5.6%), 5,090억원(YoY +44%) 및 시장 기대치 부합 예상
🎯 100,000원📈 48.6%
유럽 시장을 기반으로 Tier-upgrade 진행 중
- 유럽과 전기차 중심의 성장 전략이 실적 증가와 M/S 증가로 이어지는 시기
- 2018년에 인수한 독일의 유통망과 꾸준한 품질 마케팅으로 독일에서 M/S 1위 및 유럽에서 M/S 12~13%로 Top-tier인 브릿지스톤과, 미쉐린의 M/S 잠식
- EV 타이어 교체 주기와 함께, 2nd Tier에서 1st Tier로 도약이 가능한 상황
🎯 95,000원📈 40.1%
명확한 방향성
- 밸류업 공시 통해 2027년 중장기 배당성향 가이던스 35%+ 제시
- 견조한 실적 바탕으로 2027년 DPS 5,000원/배당수익률 7% 확보 가능
- 견조한 이익체력/재무여력/배당성향 감안 시, 기업가치 우상향 예상
🎯 93,000원📈 30.8%
밸류에이션 플레이가 유효한 구간
- 밸류에이션 리레이팅 당위성 재점검
- 투자의견 BUY를 유지하며, 적정주가는 10만원 유지
- 동사 주가는 코스피 대비 YTD 상대수익률이 -62.7%에 달해 과도하게 저평가 되어있으나, 1)2Q26에도 견조한 이익 지속 2)2026년 TSR 35%로 상향(vs 전년도 25%) 및 첫 중간배당 시행 등 강력한 주주환원 정책 실시 3)2H26 판가 추가인상 가능성 4)유럽발 반덤핑 관세가 상대적으로 유리하게 작용될 것으로 전망
🎯 100,000원📈 49.3%