📑 키움증권 039490
총 21 리포트 · DAJU 텔레그램 채널 시계열 · 현재가 276,000원
키움증권 정량 분석 →
A2 수급 · A3 Issue · B7 Weinstein · B8 Earnings · B11 Forensic · B12 Quality · B14 SUE/PEAD
🎯 컨센서스 spread
평균 목표가
483,000원
중앙값
490,000원
최저
360,000원
최고
610,000원
spread
69.4%
증권사
14개
평균 상승여력
+75.0%
현재가
276,000원
📊 목표주가 추이
📑 리포트 thread
🆕 📅 2026-08-06
· 상상인증권
📅 2026-07-31
· 신한투자증권
📅 2026-07-31
· DB증권
📅 2026-07-31
· iM증권
📅 2026-07-31
· SK증권
📅 2026-07-31
· LS증권
📅 2026-07-31
· 교보증권
📅 2026-07-31
· NH투자증권
📅 2026-07-31
· 다올투자증권
📅 2026-07-30
· 하나증권
📅 2026-07-30
· 삼성증권
📅 2026-07-30
· 하나증권
📅 2026-07-30
· KB증권
📅 2026-07-23
· SK증권
📅 2026-07-13
· DB증권
📅 2026-07-09
· 다올투자증권
📅 2026-07-08
· NH투자증권
📅 2026-07-08
· BNK투자증권
📅 2026-07-06
· iM증권
📅 2026-07-03
· 미래에셋증권
📅 2026-06-05
· 신한투자증권
거래를 넘어, 자산관리 플랫폼으로
- 브로커리지를 넘어, 고객자산 전체를 수익화하는 구조
- 2분기 최대 실적, 주주환원 정책도 리레이팅을 뒷받침
🎯 목표 385,000원
유지
📅 리포트 시점 31.6%
📈 현재 +39.5%
올해 주주환원을 얼마나 할지 감도 안 옴
- 연말 DPS 22,000원 배당수익률 8.5% 전망
- 2Q26P 지배순이익 6,801억원(+119.6% YoY), 어닝 서프라이즈
- Valuation & Risk: 2026F ROE 23.5%, PBR 0.78x, PER 3.3x
🎯 목표 420,000원
▼ 하향
📅 리포트 시점 62.5%
📈 현재 +52.2%
📋 이전 리포트 요약 — 신한투자증권 (4건)
-
📆 2026-06-05
· 🎯 600,000원역대급 영업환경에 2026F PER 5.7x에 불과
-
📆 2026-05-04
· 🎯 600,000원‘선반영’이 만드는 조정은 적극 매수 기회
-
📆 2026-03-30
· 🎯 600,000원 📈 57.89% ▲현 시점에서 자본 우려는 제한적, 최선호주 제시
-
📆 2025-10-31
· 🎯 380,000원 📈 143.59% ▲거래대금 증가 구간에서는 무조건 가져가야하는 주식
하반기 높아진 부담
- 2Q26 Review - 기대치 상회
- 리테일 M/S 하락 추세
🎯 목표 360,000원
▼ 하향
📅 리포트 시점 39.3%
📈 현재 +30.4%
📋 이전 리포트 요약 — DB증권 (4건)
-
📆 2026-07-14
· 🎯 500,000원2Q26E Preview - 기대치 부합
-
📆 2026-07-13
· 🎯 500,000원 📉 -10.71% ▼2Q26E Preview - 기대치 부합
-
📆 2026-04-30
· 🎯 560,000원1Q26P Review - 기대치 상회
-
📆 2026-04-06
· 🎯 560,000원투자의견 ‘매수’, 목표주가 560,000원
양호한 실적과 저평가, 그렇지 못한 환경
- 2Q26 지배순이익 6,801억원(+119.6% YoY) 기록
- 양호한 실적과 과도한 저평가 상태. 다만 대내외 환경으로 높아진 변동성
🎯 목표 380,000원
▼ 하향
📅 리포트 시점 47.0%
📈 현재 +37.7%
📋 이전 리포트 요약 — iM증권 (2건)
-
📆 2026-07-06
· 🎯 480,000원 📉 -12.73% ▼2Q26 지배순이익 5,061억원(+63.4% YoY) 전망
-
📆 2026-05-04
· 🎯 550,000원1Q26 지배순이익 4,764억원(+102.4% YoY) 기록
2Q26 Review: 기대 이상의 2분기. 관건은 하반기
- 2 분기 지배주주순이익은 컨센서스 33.1% 상회
- 운용손익이 당사 추정치 크게 상회. 주식시장 강세에 따른 수혜
- 브로커리지 수수료수익 뿐 아니라 IB 부문도 호조
🎯 목표 500,000원
유지
📅 리포트 시점 93.4%
📈 현재 +81.2%
📋 이전 리포트 요약 — SK증권 (4건)
-
📆 2026-07-23
· 🎯 500,000원 📉 -15.68% ▼2분기 지배주주순이익 5,000억원대 전망
-
📆 2026-05-04
· 🎯 593,000원1 분기 지배주주순이익은 컨센서스 14.0% 상회
-
📆 2026-04-13
· 🎯 593,000원1분기 지배주주순이익은 컨센서스 6.7% 상회 전망
-
📆 2026-03-03
· 🎯 593,000원 📈 137.20% ▲투자의견 ‘매수’, 목표주가 593,000원 제시
우려를 충분히 반영한 주가
- 순영업수익 1조원 상회
- 주식 BK 관련 수익만 6,600억원. 하반기와 내년 이익둔화는 불가피
- 목표주가 29% 하향, 주가는 이미 충분히 조정
🎯 목표 370,000원
▼ 하향
📅 리포트 시점 43.1%
📈 현재 +34.1%
📋 이전 리포트 요약 — LS증권 (4건)
-
📆 2026-05-04
· 🎯 520,000원 📈 46.48% ▲예상된 호실적. 저축은행 제외 자회사 실적도 일제히 개선
-
📆 2025-10-31
· 🎯 355,000원 📈 36.54% ▲최대실적 지속경신
-
📆 2025-08-06
· 🎯 260,000원증시여건 호조로 최대실적 시현
-
📆 2025-07-31
· 🎯 260,000원 📈 52.94% ▲3,000억대 순이익 시현
2Q26 Review: 분기별 사상 최대 실적, Top picks 유지
- FY26 2Q 당기순이익 6,806억원, QoQ 42.6%↑, YoY 119.5%↑
- 업종내 Top picks 유지, 가정치 조정으로 목표주가 하향
🎯 목표 405,000원
▼ 하향
📅 리포트 시점 56.7%
📈 현재 +46.7%
📋 이전 리포트 요약 — 교보증권 (4건)
-
📆 2026-05-04
· 🎯 600,000원 📈 81.82% ▲FY26 1Q 당기순이익 4,774억원, QoQ 93.4%↑, YoY 102.6%↑
-
📆 2025-10-31
· 🎯 330,000원 📈 24.53% ▲FY25 3Q 당기순이익 3,224억원, QoQ 4.0%↑, YoY 52.4%↑
-
📆 2025-07-31
· 🎯 265,000원 📈 62.58% ▲FY25 2Q 당기순이익 3,101억원, QoQ 31.6%↑, YoY 33.6%↑
-
📆 2025-02-06
· 🎯 163,000원2024년 당기순이익 8,151억원, YoY 140.9% 증가
눈높이를 낮춰도 배당수익률 7.2%
- 주주환원 관점의 접근
- 증시 호조가 이끈 서프라이즈
🎯 목표 460,000원
▼ 하향
📅 리포트 시점 77.9%
📈 현재 +66.7%
📋 이전 리포트 요약 — NH투자증권 (4건)
-
📆 2026-07-08
· 🎯 560,000원 📉 -20.00% ▼만족스러운 밸류업 계획
-
📆 2026-05-08
· 🎯 700,000원발빠르게 신사업 대응
-
📆 2026-05-04
· 🎯 700,000원5~6월 거래대금에 주목
-
📆 2026-03-25
· 🎯 700,000원 📈 12.90% ▲ETF 시장에서도 돋보이는 존재감
일단 우위 기반 서프라이즈
- 2Q26P 연결기준 순이익 6,801억원(YoY +119.6%, QoQ +42.8%)으로, 컨센서스와 당사 추정치를 크게 상회하는 어닝 서프라이즈
- 동사 강점이 크게 부각된 실적으로 평가. (1) 전반적인 Fee 수익 호조, (2) ETF LP 운용이익 크게 증가
- 변수는 향후 시장동향 및 레버리지 ETF 관련 규제. 이익변동성 존재
- 현재까지는 연간순이익 증가 기반 DPS 큰 폭 상승 기대는 유지 가능
🎯 목표 560,000원
▼ 하향
📅 리포트 시점 116.6%
📈 현재 +102.9%
📋 이전 리포트 요약 — 다올투자증권 (4건)
-
📆 2026-07-09
· 🎯 610,000원 📈 3.39% ▲2026E 연결기준 영업이익 2.4조원(YoY+64.3%), 지배순이익 1.8조원(YoY+65.7%) 전망
-
📆 2026-05-04
· 🎯 590,000원 📈 5.36% ▲투자의견 BUY, 적정주가 590,000원으로 상향
-
📆 2026-04-13
· 🎯 560,000원 📈 12.00% ▲1Q26E 연결기준 영업이익 5,332억원(YoY +63.8%, QoQ +54.3%), 지배순이익 4,020억원(YoY +70.8%, QoQ +63.0%)으로, 컨센서스에 부합할 전망
-
📆 2026-02-06
· 🎯 500,000원 📈 25.00% ▲4Q25 Review. 연결 지배순이익 2,466억원(YoY +68.8%, QoQ -23.4%). 컨센과 당사 추정치를 하회하는 아쉬운 실적
2Q26 Re - 트레이딩과 해외주식 부문이 예상대비 선방
- 2026년 2분기 연결 지배순이익은 컨센서스를 33% 상회
- 키움증권에 대한 투자의견 BUY, 목표주가 570,000원 유지
🎯 목표 570,000원
유지
📅 리포트 시점 120.5%
📈 현재 +106.5%
📋 이전 리포트 요약 — 하나증권 (4건)
-
📆 2026-07-30
· 🎯 570,000원별도 기준 2분기 영업이익 6,910억원 (YoY +78.4%, QoQ +47.7%)
-
📆 2026-05-04
· 🎯 570,000원1분기 실적 브리핑
-
📆 2026-05-04
· 🎯 570,000원2026년 1분기 연결 지배순이익은 컨센서스를 14% 상회
-
📆 2026-03-03
· 🎯 570,000원 📈 5.56% ▲유동성 장세 펼쳐지는 중, 개인 매수세 유입은 초입에 불과
절대적 저평가, 하반기 이익 변동성 확대 가능성은 경계
- 2Q26 순이익, 컨센서스 33% 상회하는 어닝 서프라이즈 기록
- 하반기 이익 변동성 확대 경계
- 그럼에도 절대적 저평가
🎯 목표 400,000원
▼ 하향
📅 리포트 시점 55.9%
📈 현재 +44.9%
📋 이전 리포트 요약 — 삼성증권 (4건)
-
📆 2026-02-04
· 🎯 520,000원 📈 48.57% ▲4분기 순이익 2,466억원으로 컨센서스 14.5% 하회
-
📆 2025-10-30
· 🎯 350,000원 📈 20.69% ▲3분기 컨센서스 20% 상회하는 어닝 서프라이즈 기록
-
📆 2025-07-30
· 🎯 290,000원2분기 실적 컨센서스 17% 상회
-
📆 2025-07-11
· 🎯 290,000원 📈 70.59% ▲2Q 순이익 컨센서스 25% 상회 전망
2026년 2분기 컨퍼런스 콜 요약
- 별도 기준 2분기 영업이익 6,910억원 (YoY +78.4%, QoQ +47.7%)
- 연결 기준 2분기 영업이익 7,889억원 (YoY +93.2%, QoQ +27.0%)
- 새로운 기업가치 제고 계획으로 별도 순이익 기준 주주환원율 30% 이상 유지, 배당소득 분리과세 고배당 기업 요건 충족, 2028년 회계연도 이내 감액배당 추진 등을 진행해나갈 것
🎯 목표 570,000원
유지
📅 리포트 시점 122.2%
📈 현재 +106.5%
📋 이전 리포트 요약 — 하나증권 (4건)
-
📆 2026-05-04
· 🎯 570,000원1분기 실적 브리핑
-
📆 2026-05-04
· 🎯 570,000원2026년 1분기 연결 지배순이익은 컨센서스를 14% 상회
-
📆 2026-03-03
· 🎯 570,000원 📈 5.56% ▲유동성 장세 펼쳐지는 중, 개인 매수세 유입은 초입에 불과
-
📆 2026-02-09
· 🎯 540,000원올해 투자포인트는 브로커리지
[AI 실적속보] 2026년 2분기 컨퍼런스콜 요약
- 2분기 연결기준 영업이익 7,889억원으로 전분기대비 27.0% 증가, 당기순이익 6,806억원, 지배주주순이익 6,801억원으로 전분기대비 42.8% 증가
- 상반기는 발행어음에 이어 퇴직연금도 성공적으로 개시했으며, 미국 법인이 브로커리지 사업을 위한 준비를 마침
- 하반기에는 옴니버스 계좌를 통한 인바운드 브로커리지 사업 개시 계획
🎯 목표 0원
유지
📅 리포트 시점 -100.0%
📋 이전 리포트 요약 — KB증권 (4건)
-
📆 2026-04-30
· 🎯 없음1분기 연결기준으로 세전이익 6,623억원, 당기순이익 4,774억원을 기록. 지배주주순이익 4,764억원, 연환산 ROE는 27.9%로 업계 최고 수준의 수익성 달성
-
📆 2025-10-30
· 🎯 없음2025년도 3분기 별도 영업이익은 전분기대비 3.7% 감소한 3,598억원, 당기순이익은 전분기대비 18.1% 감소한 2,758억원을 기록
-
📆 2025-07-30
2025년도 2분기 별도 영업이익은 전분기 대비 26% 증가한 3,735억원, 당기순이익은 전분기 대비 46% 증가한 3,369억원을 기록
-
📆 2025-06-24
· 🎯 260,000원투자의견 Buy, 목표주가 260,000원으로 42.1% 상향
견조한 실적, 점유율 하락이 남긴 숙제
- 2분기 지배주주순이익 5,000억원대 전망
- 브로커리지와 운용손익 성장세 지속
- IB 부문 부진 지속되고, 비용 부담은 증가
🎯 목표 500,000원
▼ 하향
📅 리포트 시점 64.7%
📈 현재 +81.2%
📋 이전 리포트 요약 — SK증권 (4건)
-
📆 2026-05-04
· 🎯 593,000원1 분기 지배주주순이익은 컨센서스 14.0% 상회
-
📆 2026-04-13
· 🎯 593,000원1분기 지배주주순이익은 컨센서스 6.7% 상회 전망
-
📆 2026-03-03
· 🎯 593,000원 📈 137.20% ▲투자의견 ‘매수’, 목표주가 593,000원 제시
-
📆 2025-07-31
· 🎯 250,000원 📈 59.24% ▲2Q25 지배순이익 3,097 억원(+33.7% YoY) 기록 부담은 제한적일 전망
호실적에도 아쉬운 M/S 하락
- 2Q26E Preview - 기대치 부합
- 지속적인 M/S 하락은 아쉬운 편
- 투자의견 ’BUY’, 목표주가 500,000원으로 하향
🎯 목표 500,000원
▼ 하향
📅 리포트 시점 54.6%
📈 현재 +81.2%
📋 이전 리포트 요약 — DB증권 (4건)
-
📆 2026-04-30
· 🎯 560,000원1Q26P Review - 기대치 상회
-
📆 2026-04-06
· 🎯 560,000원투자의견 ‘매수’, 목표주가 560,000원
-
📆 2026-02-04
· 🎯 없음Brokerage(QoQ): 위탁매매수수료 +26.5%QoQ
-
📆 2026-01-20
· 🎯 410,000원 📈 7.89% ▲4Q25E Preview - 기대치 부합
높아진 거래대금 볼륨으로 이익 증가 기대
- 2026E 연결기준 영업이익 2.4조원(YoY+64.3%), 지배순이익 1.8조원(YoY+65.7%) 전망
- 퇴직연금 서비스 개시. DC, DB, IRP형 모두 개시하며 1년간 수수료율 무료 시행. 이익 전환에 시간 소요 필요하겠으나, 고객 기반 확대 및 WM 성장으로의 선순환 기대
- 적정주가 상향. ETF 포함 큰 폭의 거래대금 규모 증가에 연동해 관련 이익 증가 기대와 연간 이익추정치 상향 결과
🎯 목표 610,000원
▲ 상향
📅 리포트 시점 82.4%
📈 현재 +121.0%
📋 이전 리포트 요약 — 다올투자증권 (4건)
-
📆 2026-05-04
· 🎯 590,000원 📈 5.36% ▲투자의견 BUY, 적정주가 590,000원으로 상향
-
📆 2026-04-13
· 🎯 560,000원 📈 12.00% ▲1Q26E 연결기준 영업이익 5,332억원(YoY +63.8%, QoQ +54.3%), 지배순이익 4,020억원(YoY +70.8%, QoQ +63.0%)으로, 컨센서스에 부합할 전망
-
📆 2026-02-06
· 🎯 500,000원 📈 25.00% ▲4Q25 Review. 연결 지배순이익 2,466억원(YoY +68.8%, QoQ -23.4%). 컨센과 당사 추정치를 하회하는 아쉬운 실적
-
📆 2026-01-20
· 🎯 400,000원 📈 11.11% ▲4Q25E 연결기준 영업이익 3,944억원(YoY +118.8%, QoQ -3.5%), 지배순이익 2,989억원(YoY +104.6%, QoQ -7.1%)으로, 컨센서스를 +8.9% 상회할 전망
밸류에이션 매력으로 접근
- 만족스러운 밸류업 계획
- 분위기 반전 시도
🎯 목표 560,000원
▼ 하향
📅 리포트 시점 61.8%
📈 현재 +102.9%
📋 이전 리포트 요약 — NH투자증권 (4건)
-
📆 2026-05-08
· 🎯 700,000원발빠르게 신사업 대응
-
📆 2026-05-04
· 🎯 700,000원5~6월 거래대금에 주목
-
📆 2026-03-25
· 🎯 700,000원 📈 12.90% ▲ETF 시장에서도 돋보이는 존재감
-
📆 2026-02-05
· 🎯 620,000원 📈 47.62% ▲끝없는 유동성 확대
ROE 업종 내 최고인 21% 상회에도 주가하락으로 PBR 프리미엄 소멸
- 2Q26 Preview: 수수료이익 및 상품손익 큰 폭 증가로 +67%YoY 예상
- 투자의견 BUY로 상향하며 목표주가 480,000원 유지
🎯 목표 480,000원
유지
📅 리포트 시점 38.7%
📈 현재 +73.9%
📋 이전 리포트 요약 — BNK투자증권 (4건)
-
📆 2026-04-14
· 🎯 480,000원 📈 37.14% ▲1Q26 Preview: 수수료이익 및 이자이익 큰 폭 증가로 +73%YoY 예상
-
📆 2026-01-16
· 🎯 350,000원 📈 105.88% ▲4Q25 Preview: 전부문 이익 증가로 +98%YoY 예상
-
📆 2025-04-09
· 🎯 170,000원1Q25 Preview: 기고효과에도 지배주주순이익 2,000억원 상회 예상
-
📆 2025-01-20
· 🎯 170,000원4Q24 Preview: 지배주주순이익 1,762억원으로 흑자전환 예상
밸류와 실적만 보면 사지 않을 이유가 없으나
- 2Q26 지배순이익 5,061억원(+63.4% YoY) 전망
- 거래대금 증가 속 견조한 이익체력 지속 중. 점유율 우려는 해소 필요
🎯 목표 480,000원
▼ 하향
📅 리포트 시점 37.7%
📈 현재 +73.9%
📋 이전 리포트 요약 — iM증권 (1건)
-
📆 2026-05-04
· 🎯 550,000원1Q26 지배순이익 4,764억원(+102.4% YoY) 기록
새로운 정책 수혜주로 발돋움할 전망
- 투자의견 매수 유지, 목표주가 550,000원으로 상향
- 2분기 순이익 컨센서스 29.3% 상회 예상
- 코스닥 활성화 정책으로 점유율 회복 기대
🎯 목표 550,000원
▲ 상향
📅 리포트 시점 70.5%
📈 현재 +99.3%
📋 이전 리포트 요약 — 미래에셋증권 (4건)
-
📆 2026-04-30
· 🎯 516,000원 📈 10.73% ▲1분기 실적 추정치 상회
-
📆 2026-02-04
· 🎯 466,000원 📈 45.62% ▲4분기 실적 추정치 부합
-
📆 2025-10-31
· 🎯 320,000원 📈 37.93% ▲3분기 실적 추정치 상회
-
📆 2025-07-31
· 🎯 232,000원투자의견 중립, 목표주가 232,000원 유지
목표주가 60만원
- 역대급 영업환경에 2026F PER 5.7x에 불과
- 생각보다 양호한 펀더멘털, 그리고 높아진 밸류에이션 매력
- Valuation & Risk: 2027F ROE 18%, PBR 1.03x
🎯 목표 600,000원
유지
📅 리포트 시점 61.3%
📈 현재 +117.4%
📋 이전 리포트 요약 — 신한투자증권 (4건)
-
📆 2026-05-04
· 🎯 600,000원‘선반영’이 만드는 조정은 적극 매수 기회
-
📆 2026-03-30
· 🎯 600,000원 📈 57.89% ▲현 시점에서 자본 우려는 제한적, 최선호주 제시
-
📆 2025-10-31
· 🎯 380,000원 📈 143.59% ▲거래대금 증가 구간에서는 무조건 가져가야하는 주식
-
📆 2025-05-02
· 🎯 156,000원 📉 -8.24% ▼하반기 중 발행어음 라이선스 신청 예정