📊 raki research
📈 종목 삼성에스디에스 · 018260

삼성에스디에스 018260

산업
컴퓨터 프로그래밍, 시스템 통합 및 관리업
시장
KOSPI
최근 종가 (2026-07-10)
201,000.0원 +6.74%
52주 범위
146,100.0 ~ 388,500.0
고점대비 -48.3%

💹 가격 추이 (KIS 일봉)

의미: stock_daily_prices(KIS) 최근 일봉 종가. 외부 호출 없이 DB 누적 데이터.

💰 펀더멘털 (DartLab) 🟢 양호

의미: DART/EDGAR 공시 정규화 — dCR 독립신용·재무비율·밸류에이션·forecast. 정량 기반(시장지위·경영진 등 정성 미반영), 방향 신호로 활용.

🏦 독립신용 dCR
dCR-AA투자적격 상위
  • 건전성94/100
  • 부도확률(PD)2.00%
  • 등급전망안정적
  • 감사의견적정

종합 신용등급 dCR-AA (점수 6.5/100). 핵심 강점인 채무상환능력, 자본구조, 유동성, 공시리스크이 등급의 안정적 기반이다.

📐 밸류에이션 고평가
  • Trailing PER23.6 (76%ile)
  • 12MF PER (E)21.4
  • 24MF PER (E)18.0
  • PBR1.56
  • PSR4.61
  • 배당수익률1.60%

12MF=네이버 12개월 forward 컨센 · 24MF=WiseReport FY+2(2027) 컨센. 실 애널 컨센만 — 추정 fallback 없음(미커버 시 "—").

🩺 건전성 스냅샷
  • Altman-Z3.32
  • Piotroski-F4/9
  • ROIC0.5%
  • 이익품질양호
📈 기술·리스크 약세
  • RSI(14)48
  • ADX(추세강도)14
  • 볼린저 위치45%
  • 베타0.66
  • 최대낙폭(1Y)-48%
  • Sortino0.40
  • Sharpe0.38
  • 꼬리위험low

SMA20 ↓ · SMA60 ↓ · 상대강도 +7%

📑 재무제표 시계열 DART 정규화 · 좌→우 시간순 · 금액 억원

(E)=DartLab 추정(컨센 미보유) · 연간뷰에만 표시.

🔗 연구 시스템 참조

이 종목이 raki research 시스템에서 등장한 catalyst·산업 thesis·발굴 이력.

📌 Stock Catalyst

  • 2026-07-10 target_revision 삼성에스디에스 — 목표주가 216,000원에서 253,000원으로 상향 · it_services
  • 2026-07-07 governance 삼성에스디에스 — 캐나다 Startech AI LP 8.05% 보유 및 경영권 영향 목적 공시 · it_services
  • 2026-07-06 target_revision 삼성에스디에스 — AI 데이터센터 성장 반영 목표가 상향 · ai_infrastructure

🧩 산업 Thesis (value chain)

  • 2026-07-10 데이터센터 부하 AI 데이터센터 전력 병목 — 14GW 컴퓨팅이 송변전 수요로 전이
  • 2026-07-06 DC·산업용 부하 AI 데이터센터 전력 병목 — 온사이트 발전과 전력기기 슈퍼사이클
  • 2026-07-04 기업용 SI AI 수익화가 클라우드·모델 시장을 가격 경쟁에서 효율 경쟁으로 전환

🔍 발굴 이력

  • 2026-07-08 22:02:03.446605 marker_watch
  • 2026-07-07 22:01:54.113254 marker_watch
  • 2026-05-28 22:02:48.007441 marker_watchD+30 -23.6%

A2 수급 Z-score (외인·기관)

의미: 외인·기관 누적 순매수가 평균 대비 몇 표준편차(σ)인지. ±1.5σ 이상이면 매집·이탈 시그널. 평일 마감 후 cron 적재.

A3 Issue Score (뉴스·텔레그램)

의미: 종목 관련 뉴스·텔레그램 메시지의 강도·방향 종합 점수. strong_positive·positive verdict = 우호 buzz 누적.

    📊 Earnings Momentum (DART 실적 + Broker Consensus)

    Buy-side asset manager 관점 — 분기 EPS YoY 가속·연속 streak·broker target revision으로 이익 모멘텀 정량 확인. score 산출 근거.

    최근 EM score
    86
    최근 분기
    1Q26
    EPS YoY (최근)
    -56.3%
    Broker target revision 평균
    +16.6% (7개 broker)
    다음 실적 발표 (D-day)
    D-34일
    2Q26 · 2026-08-14 예정

    💰 재무 건전성 (DART 1Q26 기준)

    ROE (TTM)
    +12.2%
    최근 4분기 순이익 / 자본
    순이익률 (최근 분기)
    +2.7%
    순이익 / 매출
    부채비율
    34%
    (자산−자본) / 자본

    🏦 DART 분기 실적 (최근 5분기)

    분기 EPS EPS YoY 매출 (억) 매출 YoY 영업이익 (억) OP YoY 발표일
    1Q26 1194 -56.3% 33,529 -3.9% 783 -70.8% 2026-05-15
    4Q25 9819 +0.3% 139,299 +0.7% 9,571 +5.0% 2026-03-10
    3Q25 2523 +8.6% 33,913 -5.0% 2,323 -8.1% 2025-11-14
    2Q25 2206 -3.4% 35,120 +4.2% 2,302 +4.2% 2025-08-14
    1Q25 2734 +0.3% 34,898 +7.5% 2,685 +18.9% 2025-05-15

    💎 증권사 전망치 (broker 7곳 종합)

    평균 목표주가
    260,429원
    최고 (Bull case)
    290,000원
    최저 (Bear case)
    240,000원
    Spread (max-min)
    50,000원 (21%)

    📍 Broker별 최신 목표주가 + Forward 정량 (Bull → Bear 순)

    Broker최신 목표주가vs 평균날짜Rating Forward 정량 (자동 추출)분석가
    유안타증권 290,000원 +11.4% 2026-06-25 Buy — 이창영
    iM증권 270,000원 +3.7% 2026-07-06 Buy — 장호
    KB증권 270,000원 +3.7% 2026-06-11 BUY — 김준섭
    LS증권 253,000원 -2.9% 2026-07-10 Buy — 선유진
    교보증권 250,000원 -4.0% 2026-07-08 Buy — 김동우
    한화투자증권 250,000원 -4.0% 2026-07-07 Buy — 김소혜, 김나우
    하나증권 240,000원 -7.8% 2026-07-06 BUY — 이준호

    📈 증권사별 목표주가 변경 시계열 (최근 20건)

    현재 + 과거 리포트 통합. 같은 broker의 시계열 변화로 conviction 추적 가능.

    날짜 Broker 목표주가 이전 Δ% Rating Forward 정량 코멘트
    2026-07-10 LS증권 최신 253,000 216,000 +17.1% Buy — 확실한 실적 업사이드, 수익성도 보장
    2026-07-08 교보증권 최신 250,000 216,000 +15.7% Buy — 선명한 중장기 목표 제시
    2026-07-07 한화투자증권 최신 250,000 210,000 +19.1% Buy — 컨센서스 상회 추정
    2026-07-06 하나증권 최신 240,000 220,000 +9.1% BUY — 하반기로 갈수록 좋다
    2026-07-06 iM증권 최신 270,000 220,000 +22.7% Buy — AI 데이터센터 성장 가속화로 밸류에이션 리레이팅
    2026-06-25 유안타증권 최신 290,000 250,000 +16.0% Buy — AI의 모든 것을 갖추고 있다
    2026-06-11 KB증권 최신 270,000 — — BUY — AI 인프라시대, GPUaaS 사업이 기대되는 이유
    2026-04-27 iM증권 220,000 — — — — 올해 1분기 실적 일회성 비용 발생 등으로 컨센서스 크게 하회
    2026-04-24 LS증권 216,000 — +6.4% — — 1Q26 Review
    2026-04-24 교보증권 216,000 — +8.0% — — 1Q26 Review: 영업이익 컨센서스 하회
    2026-04-24 한화투자증권 210,000 — — — — 1Q26 실적은 일회성 비용 반영되며 컨센서스 하회
    2026-04-24 유안타증권 250,000 — +34.4% — — 1Q26 Review
    2026-04-23 하나증권 220,000 — — — — 1Q26 Re: 컨센서스 하회
    2026-04-23 KB증권 — — — — — 삼성SDS의 1Q26 잠정 매출액은 3조 3,529억원 (-3.9% YoY, -5.2% QoQ), 영업이익은 783억원 (-70.8% YoY,
    2026-04-15 한화투자증권 210,000 — — — — 삼성에스디에스, KKR과 전략적 협업 발표, 1.2조원 규모 전환사채 발행
    2026-04-06 하나증권 220,000 — — — — 1Q26 Pre: 컨센서스 하회 전망
    2026-03-17 한화투자증권 210,000 — — — — 관계사 설비 투자 확대로 중장기 성장 동력 유효
    2026-03-12 KB증권 — — — — — 국가 AI컴퓨팅센터 우선협상대상자 선정으로 대형 사업 참여 확정
    2026-01-22 하나증권 220,000 — — — — 4Q25 Re: 컨센서스 소폭 하회, 추정치 부합
    2026-01-06 하나증권 220,000 — — — — 4Q25 Pre: 컨센서스 소폭 하회 전망

    📋 최근 Marking (이 종목 거론, score desc)

    📑 DAJU 증권사 리포트 요약

    최근 5건 — 전체 thread 보기 →

    📅 2026-07-10 07:55 LS증권 Buy

    확실한 실적 업사이드, 수익성도 보장

    • 2Q26 Preview: 핵심 사업 성장 반등
    • 확실한 실적 업사이드, 수익성도 보장
    🎯 253,000원📈 34.4%
    📅 2026-07-08 08:33 교보증권 Buy

    선명한 중장기 목표 제시

    • 2Q26 preview: 영업이익 컨센서스 상회 예상
    • 26년 7월 3일 애널리스트 데이를 통해 1) 캡티브향 CapEx 모델, 한국 AICC 등 공동투자 중심의 Equity 모델, 3) 외부 엔터프라이즈향 DBO 모델을 통한 AI 인프라 시장 공략 전략을 구체적으로 공개
    • 인프라 확장기에 넉넉한 가용현금과 확실한 장기 수요를 뒷받침할 캡티브 및 정부 수요는 장점으로 작용할 것으로 전망
    🎯 250,000원📈 22.0%
    📅 2026-07-07 08:09 한화투자증권 Buy

    컨센서스 상회 추정

    • 2Q26 실적은 컨센서스 상회 추정
    • 2분기 실적 정상화 전망, 10조 투자 계획 발표
    🎯 250,000원📈 29.3%
    📅 2026-07-06 21:44 하나증권 BUY

    하반기로 갈수록 좋다

    • 2Q26 Pre: 컨센서스 부합 전망
    • 하반기, 기대해도 좋다
    • 투자의견 Buy 유지, 목표주가 240,000원으로 상향
    🎯 240,000원📈 24.2%
    📅 2026-07-06 08:17 iM증권 Buy

    AI 데이터센터 성장 가속화로 밸류에이션 리레이팅

    • 2031년 데이터센터 매출 6.6조원, 영업이익 1조원 예상⇒ AI 데이터센터 매출성장 가속화로 수익성 개선 가시화 되면서 밸류에이션 리레이팅
    • 동사가 주축이 된 컨소시엄이 지난 3월 국가 AI컴퓨팅센터 구축 사업 우선협상대상자로 선정
    🎯 270,000원📈 38.2%