삼성SDI 006400
💹 가격 추이 (KIS 일봉)
의미: stock_daily_prices(KIS) 최근 일봉 종가. 외부 호출 없이 DB 누적 데이터.
💰 펀더멘털 (DartLab) 🔴 부실위험
의미: DART/EDGAR 공시 정규화 — dCR 독립신용·재무비율·밸류에이션·forecast. 정량 기반(시장지위·경영진 등 정성 미반영), 방향 신호로 활용.
🏦 독립신용 dCR
dCR-BBB-적격 (notch 조정)
- 건전성62/100
- 부도확률(PD)40.00%
- 등급전망긍정적
- 감사의견적정
종합 신용등급 dCR-BBB- (점수 37.9/100). 핵심 강점인 공시리스크이 업황 변동 시에도 등급을 방어하는 완충 역할을 한다. 다만 채무상환능력, 유동성, 현금흐름, 사업안정성은 등급 하방 압력 요인으로 모니터링이 필요하다.
📐 밸류에이션
고평가
- Trailing PER—
- 12MF PER (E)55.7
- 24MF PER (E)31.4
- PBR1.70
- PSR10.97
12MF=네이버 12개월 forward 컨센 · 24MF=WiseReport FY+2(2027) 컨센. 실 애널 컨센만 — 추정 fallback 없음(미커버 시 "—").
🩺 건전성 스냅샷
- Altman-Z0.95
- Piotroski-F5/9
- ROIC-0.3%
- 이익품질양호
📈 기술·리스크
중립
- RSI(14)58
- ADX(추세강도)18
- 볼린저 위치93%
- 베타0.63
- 최대낙폭(1Y)-48%
- Sortino-1.19
- Sharpe-1.15
- 꼬리위험low
SMA20 ↑ · SMA60 ↓ · 상대강도 +14%
게이트 사유: Altman-Z 0.95 부실권 · PD 40%
📑 재무제표 시계열
DART 정규화 · 좌→우 시간순 · 금액 억원
(E)=DartLab 추정(컨센 미보유) · 연간뷰에만 표시.
🔗 연구 시스템 참조
이 종목이 raki research 시스템에서 등장한 catalyst·산업 thesis·발굴 이력.
📌 Stock Catalyst
- 2026-08-13 target_revision 삼성SDI — 북미 ESS 수주 모멘텀, 중국 점유율 탈환 기대, 목표가 100만원(상승여력 106%) · battery
- 2026-08-13 contract 삼성SDI — 북미 ESS 수주 모멘텀 본격화, 목표주가 1,000,000원 유지 (상승여력 106%) · energy
- 2026-08-12 m&a 삼성SDI — GM JV 계약 종료, GM 지분 49.99% 인수해 단독법인 전환 · battery
- 2026-08-12 other 삼성SDI — GM JV 투자계약 종료 공시 · battery
🧩 산업 Thesis (value chain)
- 2026-08-11 셀·모듈·팩 K-배터리, 미국 JV 철수 러시 — 보조금 공백기의 구조적 후퇴 국면
- 2026-08-07 셀·모듈·팩 이차전지 — LFP·ESS 축으로 밸류체인 재편, 북미향 수주 재점화
- 2026-08-03 셀·모듈·팩 삼성SDI 본업 흑전 + ESS·휴머노이드 신사업 — 이차전지 밸류체인 저점 통과
🔍 발굴 이력
- 2026-07-05 00:01:59.715393 marker_watch
- 2026-07-04 22:01:04.010435 marker_watch
- 2026-06-19 22:03:01.260174 marker_watch
A2 수급 Z-score (외인·기관)
의미: 외인·기관 누적 순매수가 평균 대비 몇 표준편차(σ)인지. ±1.5σ 이상이면 매집·이탈 시그널. 평일 마감 후 cron 적재.
A3 Issue Score (뉴스·텔레그램)
의미: 종목 관련 뉴스·텔레그램 메시지의 강도·방향 종합 점수. strong_positive·positive verdict = 우호 buzz 누적.
📊 Earnings Momentum (DART 실적 + Broker Consensus)
Buy-side asset manager 관점 — 분기 EPS YoY 가속·연속 streak·broker target revision으로 이익 모멘텀 정량 확인. score 산출 근거.
최근 EM score
78
최근 분기
1Q26
EPS YoY (최근)
+89.1%
Broker target revision 평균
-7.8%
(11개 broker)
다음 실적 발표 (D-day)
🔥 D-0일
2Q26 · 2026-08-14 예정
catalyst 임박
🎯 실적 서프라이즈 (실제 vs 발표 전 컨센 · 억원)
| 분기 | 매출 서프라이즈 | 영익 서프라이즈 | 순익 서프라이즈 | YoY(매출/영익) |
|---|---|---|---|---|
| 2026 2Q
2026-07-30 |
— | — | — | +19% / — |
🏦 DART 분기 실적 (최근 5분기)
| 분기 | EPS | EPS YoY | 매출 (억) | 매출 YoY | 영업이익 (억) | OP YoY | 발표일 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1Q26 | -358 | +89.1% | 805 | -26.4% | — | -100.0% | 2026-05-15 |
| 4Q25 | -8796 | -197.6% | 2,752 | +206.2% | 2,900 | -20.2% | 2026-03-10 |
| 3Q25 | 608 | -82.3% | 195 | +88.9% | 2,686 | +7260.4% | 2025-11-14 |
| 2Q25 | -2151 | -144.5% | 664 | +737.5% | 88 | -96.9% | 2025-08-14 |
| 1Q25 | -3298 | -180.8% | 1,094 | +134.4% | 56 | -97.9% | 2025-04-30 |
💎 증권사 전망치 (broker 11곳 종합)
평균 목표주가
681,727원
최고 (Bull case)
1,000,000원
최저 (Bear case)
402,000원
Spread (max-min)
598,000원
(149%)
📍 Broker별 최신 목표주가 + Forward 정량 (Bull → Bear 순)
| Broker | 최신 목표주가 | vs 평균 | 날짜 | Rating | Forward 정량 (자동 추출) | 분석가 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| 미래에셋증권 | 1,000,000원 | +46.7% | 2026-08-13 | 매수 | — | 김철중 |
| DS투자증권 | 840,000원 | +23.2% | 2026-08-03 | BUY | — | 최태용 |
| IBK투자증권 | 800,000원 | +17.3% | 2026-07-31 | 매수 | — | 이현욱 |
| 신영증권 | 700,000원 | +2.7% | 2026-07-31 | 매수 | — | 박진수 |
| 대신증권 | 690,000원 | +1.2% | 2026-07-31 | Buy | 2Q26 매출 4조원 (+19%) · OPM 5.4% | 김귀연, 박서영 |
| DB증권 | 680,000원 | -0.3% | 2026-07-31 | Buy | — | 안회수 |
| 키움증권 | 670,000원 | -1.7% | 2026-07-31 | BUY | — | 권준수 |
| 하나증권 | 667,000원 | -2.2% | 2026-08-11 | BUY | — | 김현수 |
| 삼성증권 | 550,000원 | -19.3% | 2026-07-31 | BUY | — | 장정훈 |
| 유진투자증권 | 500,000원 | -26.7% | 2026-08-05 | BUY | — | 황성현 |
| LS증권 | 402,000원 | -41.0% | 2026-08-12 | Hold | — | 정경희 |
📈 증권사별 목표주가 변경 시계열 (최근 20건)
현재 + 과거 리포트 통합. 같은 broker의 시계열 변화로 conviction 추적 가능.
| 날짜 | Broker | 목표주가 | 이전 | Δ% | Rating | Forward 정량 | 코멘트 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026-08-13 | 미래에셋증권 최신 | 1,000,000 | 1,000,000 | +0.0% | 매수 | — | 중국 점유율을 뺏어오기 시작할 것 |
| 2026-08-12 | LS증권 최신 | 402,000 | 402,000 | +0.0% | Hold | — | GM과의 JV 투자계약 종료 내용 점검 |
| 2026-08-11 | 하나증권 최신 | 667,000 | 667,000 | +0.0% | BUY | — | 완벽한 오해 |
| 2026-08-05 | 유진투자증권 최신 | 500,000 | — | — | BUY | — | 전고체 배터리 양산 목표 스케줄 유지 |
| 2026-08-03 | DS투자증권 최신 | 840,000 | 840,000 | +0.0% | BUY | — | 3분기부터는 본업까지 흑전 |
| 2026-07-31 | 미래에셋증권 | 1,000,000 | — | — | — | — | 26년, 27년 영업이익 예상치 상향 조정 |
| 2026-07-31 | LS증권 | 402,000 | — | — | — | — | 예상외 호실적, 일회성 상호관세 상계 영향 |
| 2026-07-31 | 하나증권 | 667,000 | — | — | — | — | 2Q26 Review : 2년만의 흑자 전환 |
| 2026-07-31 | DB증권 최신 | 680,000 | 840,000 | -19.1% | Buy | — | 하반기 흑자 지속, ESS 증설 가능성 |
| 2026-07-31 | 대신증권 최신 | 690,000 | 920,000 | -25.0% | Buy | 2Q26 매출 4조원 (+19%) · OPM 5.4% | 예상보다 빨라진 흑전 |
| 2026-07-31 | 신영증권 최신 | 700,000 | 830,000 | -15.7% | 매수 | — | 더 큰 서프라이즈 |
| 2026-07-31 | IBK투자증권 최신 | 800,000 | 800,000 | +0.0% | 매수 | — | ESS가 좋은 날 |
| 2026-07-31 | 키움증권 최신 | 670,000 | 820,000 | -18.3% | BUY | — | 분기 흑자전환 달성, 실적 개선 속도는 점검 필요 |
| 2026-07-31 | 삼성증권 최신 | 550,000 | 680,000 | -19.1% | BUY | — | 관세 환입 영향 2분기 조기 흑자 전환 |
| 2026-07-22 | 신영증권 | 830,000 | — | — | — | — | 2Q26 Preview: 7개 분기만에 흑자 전환 예상 |
| 2026-07-13 | DB증권 | — | — | — | — | — | 적자 벗어날 가능성 |
| 2026-07-07 | LS증권 | 419,000 | — | — | — | — | 5월 EV향 YoY -35%, EV향 판매감소 지속 예상 |
| 2026-06-26 | 미래에셋증권 | 1,000,000 | — | — | — | — | 섹터 내 탑픽 의견 유지 |
| 2026-06-11 | 삼성증권 | 680,000 | — | — | — | — | 2분기 실적은 적자 대폭 개선 예상 |
| 2026-06-05 | LS증권 | 531,000 | — | — | — | — | 4월 EV향 data 점검, YoY -33%로 우려 |
📋 최근 Marking (이 종목 거론, score desc)
삼성SDI AI 데이터센터 BBU 배터리 공급 — 전력 병목 chain 내 신규 수요
Backlog
medium
⚠️ Falsifier: [secular-evidence=1] | AIDC 배터리 공급이 일회성 계약에 그치거나 분기 흑자 전환이 지연되면 thesis 약화
삼성SDI AIDC BBU 배터리 수주
컨센 revision
-21.9%
Backlog
moderate
⚠️ Falsifier: [secular-evidence=2] | AIDC BBU 매출이 분기 흑자 전환에 기여하지 못하거나 배터리 컨센서스 하향이 지속
EU 중국산 PHEV 추가 관세 도입 예정 — K-배터리 반사 수혜 모멘텀
⚠️ Falsifier: [secular-evidence=1] | EU 관세 투표 부결 또는 중국 보복관세로 유럽 완성차 수출 타격 시
삼성 에너지 사업 재시동 — 사장단 TF 구성·M&A 물색·이재용 직접 관심
컨센 revision
+26.8%
Target Δ
+26.8%
Backlog
low
⚠️ Falsifier: [secular-evidence=3] | TF 해체·M&A 미실현 또는 에너지 사업 구체적 수익 모델 미가시화 시 모멘텀 소멸
📑 DAJU 증권사 리포트 요약
최근 5건 — 전체 thread 보기 →
중국 점유율을 뺏어오기 시작할 것
- 섹터 내 탑픽 의견 유지
- 북미 ESS 본격적인 수주 모멘텀 시작
- 유럽 EV, 중국 업체 점유를 뺏어오기 시작할 것
🎯 1,000,000원📈 106.0%
GM과의 JV 투자계약 종료 내용 점검
- 공시 내용, 기존 계획과 향후 계획
- 시사점과 영향
- Hold 유지
🎯 402,000원📈 -12.5%
완벽한 오해
- 북미 EV 배터리 합작사 리스크 해소 국면
- 삼성SDI-GM 합작사 청산 후 ESS 라인 전환 가능성, 실적 추정치 상향 조정 가능
- 섹터 최선호주
🎯 667,000원📈 45.2%
전고체 배터리 양산 목표 스케줄 유지
- [투자의견] 향후 위성 시장 확대와 전고체 배터리 수요 증가에 따른 수혜가 기대
- [투자포인트] 미국 각형 LFP라인은 양산 품질 검증을 거쳐 10월 셀 양산을 시작할 예정
- [2026년 실적 전망] 매출액 17조원(+31%yoy),영업이익 5,601억원(흑전yoy)으로 전망
🎯 500,000원📈 19.2%
전고체 배터리 양산 목표 스케줄 유지
- [투자의견]
- [투자포인트]
- [2026년 실적 전망]
🎯 500,000원📈 19.2%