📊 raki research
📈 종목 삼화콘덴서 · 001820

삼화콘덴서 001820

산업
전자부품 제조업
시장
KOSPI
최근 종가 (2026-07-10)
106,100.0원 +4.95%
52주 범위
28,000.0 ~ 196,800.0
고점대비 -46.1%

💹 가격 추이 (KIS 일봉)

의미: stock_daily_prices(KIS) 최근 일봉 종가. 외부 호출 없이 DB 누적 데이터.

💰 펀더멘털 (DartLab) 🟢 양호

의미: DART/EDGAR 공시 정규화 — dCR 독립신용·재무비율·밸류에이션·forecast. 정량 기반(시장지위·경영진 등 정성 미반영), 방향 신호로 활용.

🏦 독립신용 dCR
dCR-AA투자적격 상위
  • 건전성94/100
  • 부도확률(PD)2.00%
  • 등급전망안정적
  • 감사의견적정

종합 신용등급 dCR-AA (점수 6.2/100). 핵심 강점인 자본구조, 유동성, 재무신뢰성, 공시리스크이 등급의 안정적 기반이다.

📐 밸류에이션 과열
  • Trailing PER77.3 (95%ile)
  • 12MF PER (E)—
  • 24MF PER (E)—
  • PBR4.10
  • PSR15.72
  • 배당수익률0.45%

12MF=네이버 12개월 forward 컨센 · 24MF=WiseReport FY+2(2027) 컨센. 실 애널 컨센만 — 추정 fallback 없음(미커버 시 "—").

🩺 건전성 스냅샷
  • Altman-Z3.60
  • Piotroski-F6/9
  • ROIC1.3%
  • 이익품질양호
📈 기술·리스크 중립
  • RSI(14)43
  • ADX(추세강도)21
  • 볼린저 위치19%
  • 베타1.01
  • 최대낙폭(1Y)-47%
  • Sortino2.16
  • Sharpe1.86
  • 꼬리위험low

SMA20 ↓ · SMA60 ↑ · 상대강도 +2%

📑 재무제표 시계열 DART 정규화 · 좌→우 시간순 · 금액 억원

(E)=DartLab 추정(컨센 미보유) · 연간뷰에만 표시.

🔗 연구 시스템 참조

이 종목이 raki research 시스템에서 등장한 catalyst·산업 thesis·발굴 이력.

📌 Stock Catalyst

  • 2026-07-01 pricing 삼화콘덴서 — 한·일 MLCC 가격 인상(무라타 10~40% 7/1부) 수혜 가시화 · mlcc_ai
  • 2026-06-25 pricing 삼화콘덴서 — MLCC 가격 인상 효과 (2Q 대리점·하반기 대기업 고객 순차 인상) · electronic_components

🧩 산업 Thesis (value chain)

  • 2026-07-01 중간재·부품 (MLCC) AI 서버용 MLCC — 범용 경기순환재에서 AI 핵심 스페셜티 부품으로 구조 전환
  • 2026-06-25 중간재·부품 메모리 산업의 구조적 전환 — SCA(장기계약) 모델로 '사이클'에서 '계약 산업'으로
  • 2026-05-28 MLCC 완제품 MLCC·수동소자 슈퍼사이클 — AI 서버·로봇 동시 수요

🔍 발굴 이력

  • 2026-07-05 00:02:00.849441 marker_watch
  • 2026-05-20 01:29:36.950129 marker_watchD+30 +133.3%

A2 수급 Z-score (외인·기관)

의미: 외인·기관 누적 순매수가 평균 대비 몇 표준편차(σ)인지. ±1.5σ 이상이면 매집·이탈 시그널. 평일 마감 후 cron 적재.

A3 Issue Score (뉴스·텔레그램)

의미: 종목 관련 뉴스·텔레그램 메시지의 강도·방향 종합 점수. strong_positive·positive verdict = 우호 buzz 누적.

    📊 Earnings Momentum (DART 실적 + Broker Consensus)

    Buy-side asset manager 관점 — 분기 EPS YoY 가속·연속 streak·broker target revision으로 이익 모멘텀 정량 확인. score 산출 근거.

    최근 EM score
    76
    최근 분기
    1Q26
    EPS YoY (최근)
    +27.0%
    다음 실적 발표 (D-day)
    D-34일
    2Q26 · 2026-08-14 예정

    💰 재무 건전성 (DART 1Q26 기준)

    ROE (TTM)
    +8.8%
    최근 4분기 순이익 / 자본
    순이익률 (최근 분기)
    +7.2%
    순이익 / 매출
    부채비율
    24%
    (자산−자본) / 자본

    🏦 DART 분기 실적 (최근 5분기)

    분기 EPS EPS YoY 매출 (억) 매출 YoY 영업이익 (억) OP YoY 발표일
    1Q26 499 +27.0% 729 +0.6% — — 2026-05-15
    4Q25 1221 -42.6% 2,945 -0.3% — — 2026-03-19
    3Q25 394 +72.0% 725 -3.2% — — 2025-11-14
    2Q25 276 -63.1% 788 +3.0% — — 2025-08-14
    1Q25 393 -46.1% 724 -1.6% — — 2025-05-15

    📈 증권사별 목표주가 변경 시계열 (최근 3건)

    현재 + 과거 리포트 통합. 같은 broker의 시계열 변화로 conviction 추적 가능.

    날짜 Broker 목표주가 이전 Δ% Rating Forward 정량 코멘트
    2026-06-25 삼성증권 최신 — — — 없음 — 전기차와 AI의 양 날개
    2026-06-15 삼성증권 — — — — — 삼화콘덴서 매출의 50% 이상을 차지하는 MLCC와 20% 비중인 DC-Link는 로봇의 열 관리에 필수 부품
    2026-05-19 삼성증권 — — — — — 1Q26 실적, 내용이 바뀌었다

    📋 최근 Marking (이 종목 거론, score desc)

    📅 2026-07-05 76 mixed3mmoderate

    삼성전기 빅테크향 MLCC 공급 계약

    컨센 revision
    +20.0%
    Target Δ
    +200.0%
    Backlog
    moderate
    ⚠️ Falsifier: MLCC 수주가 반복되지 않거나 고부가 서버용 믹스 개선이 마진으로 연결되지 않음

    📑 DAJU 증권사 리포트 요약

    최근 2건 — 전체 thread 보기 →

    📅 2026-06-25 08:06 삼성증권 없음

    전기차와 AI의 양 날개

    • 전기차 2nd wave와 AI 데이터 센터 건설 붐으로, MLCC 매출 고성장 중
    • 2분기에는 대리점 중심의 가격 인상 효과로, 실적 향상 가능. 대기업 고객 대상 가격 인상은 하반기에 Top-tier 업체의 가격 인상에 따라 가능할 것
    • 2019년에 건설된 용인 공장에 생산 설비를 추가하면서, Capa 증가 진행 중. 전방 수요에 따라 추가 증설도 가능
    📅 2026-06-15 10:28 삼성증권 없음

    커패시터가 로봇 열 관리에 핵심인 이유

    • 삼화콘덴서 매출의 50% 이상을 차지하는 MLCC와 20% 비중인 DC-Link는 로봇의 열 관리에 필수 부품
    • 액추에이터가 순간적인 힘이 필요할 때 커패시터가 중간에서 순간 전력을 공급. 전체 시스템의 전기적 발열량을 억제
    • AI 시대에 커패시터의 역할이 지속 확대되면서 장기 호황 사이클 진입