CJ대한통운 000120
💹 가격 추이 (KIS 일봉)
의미: stock_daily_prices(KIS) 최근 일봉 종가. 외부 호출 없이 DB 누적 데이터.
💰 펀더멘털 (DartLab) 🟡 주의
의미: DART/EDGAR 공시 정규화 — dCR 독립신용·재무비율·밸류에이션·forecast. 정량 기반(시장지위·경영진 등 정성 미반영), 방향 신호로 활용.
🏦 독립신용 dCR
dCR-A우량 (notch 조정)
- 건전성76/100
- 부도확률(PD)6.00%
- 등급전망안정적
- 감사의견부적정
종합 신용등급 dCR-A (점수 24.1/100). 핵심 강점인 채무상환능력, 자본구조, 사업안정성, 공시리스크이 업황 변동 시에도 등급을 방어하는 완충 역할을 한다. 다만 유동성, 현금흐름, 재무신뢰성은 등급 하방 압력 요인으로 모니터링이 필요하다. 캡티브 금융 복합기업으로 연결 재무제표의 구조적 왜곡이 존재한다.
📐 밸류에이션
저평가
- Trailing PER7.0 (35%ile)
- 12MF PER (E)8.1
- 24MF PER (E)6.4
- PBR0.35
- PSR0.52
- 배당수익률1.08%
12MF=네이버 12개월 forward 컨센 · 24MF=WiseReport FY+2(2027) 컨센. 실 애널 컨센만 — 추정 fallback 없음(미커버 시 "—").
🩺 건전성 스냅샷
- Altman-Z1.76
- Piotroski-F4/9
- ROIC1.7%
- 이익품질양호
📈 기술·리스크
약세
- RSI(14)46
- ADX(추세강도)16
- 볼린저 위치37%
- 베타0.18
- 최대낙폭(1Y)-26%
- Sortino-2.32
- Sharpe-2.28
- 꼬리위험low
SMA20 ↓ · SMA60 ↓ · 상대강도 -6%
게이트 사유: Altman-Z 1.76 회색지대 · 부채비율 155%
📑 재무제표 시계열
DART 정규화 · 좌→우 시간순 · 금액 억원
(E)=DartLab 추정(컨센 미보유) · 연간뷰에만 표시.
🔗 연구 시스템 참조
이 종목이 raki research 시스템에서 등장한 catalyst·산업 thesis·발굴 이력.
📌 Stock Catalyst
- 2026-07-22 target_revision CJ대한통운 — 목표주가 13만5000원에서 11만원으로 하향 · logistics
A2 수급 Z-score (외인·기관)
의미: 외인·기관 누적 순매수가 평균 대비 몇 표준편차(σ)인지. ±1.5σ 이상이면 매집·이탈 시그널. 평일 마감 후 cron 적재.
A3 Issue Score (뉴스·텔레그램)
의미: 종목 관련 뉴스·텔레그램 메시지의 강도·방향 종합 점수. strong_positive·positive verdict = 우호 buzz 누적.
📊 Earnings Momentum (DART 실적 + Broker Consensus)
Buy-side asset manager 관점 — 분기 EPS YoY 가속·연속 streak·broker target revision으로 이익 모멘텀 정량 확인. score 산출 근거.
최근 분기
1Q26
EPS YoY (최근)
-3.6%
Broker target revision 평균
-8.7%
(10개 broker)
다음 실적 발표 (D-day)
D-80일
3Q26 · 2026-11-14 예정
💰 재무 건전성 (DART 1Q26 기준)
ROE (TTM)
+9.6%
최근 4분기 순이익 / 자본
순이익률 (최근 분기)
+1.2%
순이익 / 매출
부채비율
144%
(자산−자본) / 자본
🎯 실적 서프라이즈 (실제 vs 발표 전 컨센 · 억원)
| 분기 | 매출 서프라이즈 | 영익 서프라이즈 | 순익 서프라이즈 | YoY(매출/영익) |
|---|---|---|---|---|
| 2026 2Q
2026-08-11 |
+4.2% beat | -1.8% miss | -15.9% miss | +11% / -12% |
🏦 DART 분기 실적 (최근 5분기)
| 분기 | EPS | EPS YoY | 매출 (억) | 매출 YoY | 영업이익 (억) | OP YoY | 발표일 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 1Q26 | 1542 | -3.6% | 32,145 | +7.4% | — | — | 2026-05-15 |
| 4Q25 | 11347 | -6.1% | 122,847 | +1.4% | — | — | 2026-03-16 |
| 3Q25 | 3365 | +25.9% | 30,666 | +3.0% | — | — | 2025-11-14 |
| 2Q25 | 2437 | +4.7% | 30,484 | -0.3% | — | — | 2025-08-14 |
| 1Q25 | 1600 | -31.3% | 29,926 | +2.4% | — | — | 2025-05-15 |
💎 증권사 전망치 (broker 10곳 종합)
평균 목표주가
120,800원
최고 (Bull case)
170,000원
최저 (Bear case)
105,000원
Spread (max-min)
65,000원
(62%)
📍 Broker별 최신 목표주가 + Forward 정량 (Bull → Bear 순)
| Broker | 최신 목표주가 | vs 평균 | 날짜 | Rating | Forward 정량 (자동 추출) | 분석가 |
|---|---|---|---|---|---|---|
| KB증권 | 170,000원 | +40.7% | 2026-02-11 | — | — | 강성진 |
| 미래에셋증권 | 130,000원 | +7.6% | 2026-08-11 | 매수 | — | 류제현 |
| 한국투자증권 | 125,000원 | +3.5% | 2026-08-12 | 매수 | — | 최고운 |
| 유안타증권 | 120,000원 | -0.7% | 2026-08-12 | Buy | — | 최지운 |
| 하나증권 | 120,000원 | -0.7% | 2026-08-11 | BUY | — | 안도현 |
| 신한투자증권 | 110,000원 | -8.9% | 2026-08-20 | 매수 | — | 최민기 |
| iM증권 | 110,000원 | -8.9% | 2026-08-12 | Buy | OP 1,016억원 (-12% YoY) | 배세호 |
| 상상인증권 | 110,000원 | -8.9% | 2026-07-24 | BUY | — | 이서연 |
| LS증권 | 108,000원 | -10.6% | 2026-08-12 | Buy | — | 이재혁 |
| NH투자증권 | 105,000원 | -13.1% | 2026-08-12 | Buy | — | 정연승 |
📈 증권사별 목표주가 변경 시계열 (최근 20건)
현재 + 과거 리포트 통합. 같은 broker의 시계열 변화로 conviction 추적 가능.
| 날짜 | Broker | 목표주가 | 이전 | Δ% | Rating | Forward 정량 | 코멘트 |
|---|---|---|---|---|---|---|---|
| 2026-08-20 | 신한투자증권 최신 | 110,000 | 110,000 | +0.0% | 매수 | — | NDR 후기: 방향성에 집중 |
| 2026-08-12 | 신한투자증권 | 110,000 | — | — | — | — | 2Q26 Review: 외형 성장에도 일회성 비용과 전쟁 영향으로 감익 |
| 2026-08-12 | LS증권 최신 | 108,000 | 120,000 | -10.0% | Buy | — | 2Q26 Review: 원가 부담은 차차 해소될 것 |
| 2026-08-12 | iM증권 최신 | 110,000 | 140,000 | -21.4% | Buy | OP 1,016억원 (-12% YoY) | 물동량 성장 크지만, 이익 반등 시점은 불확실 |
| 2026-08-12 | NH투자증권 최신 | 105,000 | 113,000 | -7.1% | Buy | — | 단기 수익성보다 중요한 점유율 |
| 2026-08-12 | 한국투자증권 최신 | 125,000 | 125,000 | +0.0% | 매수 | — | 2Q26 Review: 초격차의 대가 |
| 2026-08-12 | 유안타증권 최신 | 120,000 | 150,000 | -20.0% | Buy | — | 회복의 기반을 다지는 중 |
| 2026-08-11 | 하나증권 최신 | 120,000 | 120,000 | +0.0% | BUY | — | 2Q26 Re: 바닥을 지나는 중 |
| 2026-08-11 | 미래에셋증권 최신 | 130,000 | 140,000 | -7.1% | 매수 | — | 반등의 실마리를 찾는다 |
| 2026-08-11 | KB증권 최신 | — | — | — | 없음 | — | [AI 실적속보] 2Q26 컨퍼런스 콜 요약 |
| 2026-07-29 | LS증권 | 120,000 | — | — | — | — | 2Q26 Preview: 1등의 고민 |
| 2026-07-24 | 한국투자증권 | 125,000 | — | — | — | — | 회복 속도가 아쉽지만 영업이익은 1분기를 바닥으로 반등 |
| 2026-07-24 | 상상인증권 최신 | 110,000 | 150,000 | -26.7% | BUY | — | 외형 성장을 위한 발판 마련 중 |
| 2026-07-23 | 하나증권 | 120,000 | — | — | — | — | 2분기 영업이익 1,014억원(-12%) 전망 |
| 2026-07-22 | 신한투자증권 | 110,000 | — | — | — | — | 나무보다 숲을 볼 때 |
| 2026-07-08 | NH투자증권 | 113,000 | — | — | — | — | 서비스 차별화로 택배 물동량 성장세 견조 |
| 2026-05-27 | LS증권 | 120,000 | — | — | — | — | 내수경기 회복흐름과 이커머스 호시황 |
| 2026-05-19 | 하나증권 | 120,000 | — | — | — | — | 하반기 확인할 것들: 택배 물동량과 증익 강도 |
| 2026-05-14 | 신한투자증권 | 135,000 | — | — | — | — | 택배 시장 재편 스토리를 꿈꾸며 |
| 2026-05-14 | LS증권 | 120,000 | — | — | — | — | 1Q26 Review: 비용 상승 영향으로 실적 기대치 하회 |
📑 DAJU 증권사 리포트 요약
최근 5건 — 전체 thread 보기 →
NDR 후기: 방향성에 집중
- EPS보다 멀티플
- 단기 비용 부담에도 장기 성장판 마련과 체질 개선에 초점
- Valuation & Risk: 추가 하방 압력은 제한적인 구간
🎯 110,000원📈 50.7%
2Q26 Review: 원가 부담은 차차 해소될 것
- 2Q26 Review: 원가 부담은 차차 해소될 것
- 매수 의견 유지. 목표주가 108,000 원으로 10% 하향
🎯 108,000원📈 39.5%
물동량 성장 크지만, 이익 반등 시점은 불확실
- 투자의견 Buy 유지, 목표주가 110,000원으로 하향
- 2Q26 영업이익 1,016억원(-11.9% YoY), 컨센서스 부합
- 물동량 중심의 경영 전략, 이익 추정치는 하향 조정
🎯 110,000원📈 42.1%
단기 수익성보다 중요한 점유율
- CJ대한통운이 주도하는 가격 경쟁, 높아지는 경쟁구도 재편 가능성
- 2분기: 물동량 증가에도 비용 상승이 발목
🎯 105,000원📈 35.7%
2Q26 Review: 초격차의 대가
- 시장 지배력 강화로 매출이 컨센서스를 4% 상회했으나 수익성은 다소 아쉬웠음
- 오히려 새로운 기회가 너무 많아져서 단기 수익성을 희생해야 하는 상황
- 시장 지배력이 강화되고 있어 내년까지 길게 본다면 현 주가는 확실한 바닥
🎯 125,000원📈 61.5%