📑 코스메카코리아 241710

총 18 리포트 · DAJU 텔레그램 채널 시계열 · 현재가 140,000원

🎯 컨센서스 spread

평균 목표가

123,666원

중앙값

125,000원

최저

90,000원

최고

150,000원

spread

66.7%

증권사

9개

평균 상승여력

-11.7%

현재가

140,000원

📊 목표주가 추이

📑 리포트 thread

🆕 📅 2026-08-21 · 한화투자증권 📅 2026-08-11 · 현대차증권 📅 2026-08-11 · 신영증권 📅 2026-08-11 · 교보증권 📅 2026-08-11 · 삼성증권 📅 2026-08-11 · 한화투자증권 📅 2026-08-11 · 다올투자증권 📅 2026-08-10 · 하나증권 📅 2026-07-20 · 그로쓰리서치 📅 2026-07-16 · 신영증권 📅 2026-07-13 · 다올투자증권 📅 2026-07-09 · 교보증권 📅 2026-07-08 · 삼성증권 📅 2026-07-06 · 유안타증권 📅 2026-07-02 · 하나증권 📅 2026-06-24 · 삼성증권 📅 2026-06-16 · 한화투자증권 📅 2026-06-02 · 한화투자증권

🆕 최신 📅 2026-08-21 08:21 한화투자증권· 한유정 Buy

분기 및 연간 실적 추정

2026년 2분기 코스메카코리아의 연결 매출액은 2,261억원(+39.8% YoY, +22.1% QoQ), 영업이익은 321억원(+39.3% YoY, +46.5% QoQ)으로 컨센서스 영업이익 276 억원을 상회했다
Target Multiple의 상향으로 목표주가를 상향 조정한다

🎯 목표 140,000원 ▲ 상향 📅 리포트 시점 2.0% 📈 현재 +0.0%

📋 이전 리포트 요약 — 한화투자증권 (4건)

📆 2026-08-11 · 🎯 130,000원 📈 8.33% ▲
기대치를 상회한 2분기
📆 2026-06-16 · 🎯 120,000원
연간 가이던스 상향 이후, 수주 증가 흐름 지속 중
📆 2026-06-02 · 🎯 120,000원
한국 법인은 Top2 의존도 완화와 Top5 외 고객사 확대가 동시에 나타나며 고객사 포트폴리오의 질적 개선 진행 중
📆 2026-05-11 · 🎯 120,000원 📈 9.09% ▲
기대치에 부합한 1분기

📅 2026-08-11 08:32 현대차증권· 하희지 BUY

또 한 번의 가이던스 상향

2Q26 코스메카코리아 연결 기준 매출액은 2,261억원(+39.8%yoy), 영업이익 321억원(+39.3%, OPM 14.2%)으로 시장 컨센서스를 크게 상회하는 실적을 시현

🎯 목표 130,000원 ▲ 상향 📅 리포트 시점 36.8% 📈 현재 -7.1%

📋 이전 리포트 요약 — 현대차증권 (4건)

📆 2026-05-11 · 🎯 110,000원
1Q26 코스메카코리아 연결 기준 매출액은 1,851억원(+56.4%yoy), 영업이익 219억원(+78.0%, OPM 11.8%)으로 시장 컨센서스를 소폭 상회하는 실적을 시현
📆 2026-04-09 · 🎯 110,000원
1Q26F 코스메카코리아 연결 기준 매출액은 1,743억원(+47.2%yoy), 영업이익 207억원(+68.8%, OPM 11.9%)으로 시장 컨센서스에 부합하는 실적 기록할 것으로 전망
📆 2026-03-04 · 🎯 110,000원 📈 15.79% ▲
2026년에도 ①코스메카코리아 별도 법인 고객사 다변화 영향 가시화, K-인디 뷰티 고객사향 견조한 수주 물량 지속 + ②잉글우드랩 별도 법인 고마진 OTC 제품 기여도 상승 및 자동화 설비 운영 효과 가시화될 것으로 전망
📆 2026-01-09 · 🎯 95,000원
4Q25F 코스메카코리아 연결 기준 매출액은 1,646억원(+28.2%yoy), 영업이익은 214억원 (+60.7%yoy, OPM 13.0%) 전망

📅 2026-08-11 08:20 신영증권· 이교석 매수

해외 매출 역성장을 상쇄한 한국 법인

브랜드 고객사 다변화를 기반으로 시장 기대치를 상회한 한국 법인 실적
하반기 매출 성장을 고려한 연결 매출 가이던스 상향 조정
투자의견 매수 및 목표주가 125,000원으로 상향

🎯 목표 125,000원 ▲ 상향 📅 리포트 시점 31.6% 📈 현재 -10.7%

📋 이전 리포트 요약 — 신영증권 (4건)

📆 2026-07-16 · 🎯 110,000원
2Q26 Preview: 역대 최고 분기 매출 경신 전망
📆 2026-05-11 · 🎯 110,000원 📈 10.00% ▲
한국 법인 성장이 견인한 역대 최고 분기 매출액
📆 2026-03-12 · 🎯 100,000원 📈 376.19% ▲
대기업 양사를 상회하는 별도 법인 성장률
📆 2021-11-24 · 🎯 21,000원
잉글우드랩이 주도한 2021년

📅 2026-08-11 08:14 교보증권· 권우정 Buy

모든 내용이 좋다

2Q26 Review: 모든 내용이 좋다
투자의견 BUY 유지 및 목표주가 150,000원으로 상향

🎯 목표 150,000원 ▲ 상향 📅 리포트 시점 57.9% 📈 현재 +7.1%

📋 이전 리포트 요약 — 교보증권 (4건)

📆 2026-07-09 · 🎯 130,000원
2Q26 Preview: 한국 매출액 YoY 37% 전망
📆 2026-05-11 · 🎯 130,000원
1Q26 Review: 히트 브랜드가 늘어나고 있어요
📆 2026-04-09 · 🎯 130,000원
1Q26 Preview: 탄탄하다
📆 2026-02-23 · 🎯 130,000원 📈 30.00% ▲
4Q2R5ev ie:w 일회성 비용 제외시 더 호실적

📅 2026-08-11 08:06 삼성증권· 정동희 BUY

다변화 전략으로 성장과 실속을 모두 챙겨온 2분기

2Q26 Preview
투자의견 BUY 유지 및 목표주가 13만원으로 상향

🎯 목표 130,000원 ▲ 상향 📅 리포트 시점 36.8% 📈 현재 -7.1%

📋 이전 리포트 요약 — 삼성증권 (3건)

📆 2026-07-08 · 🎯 110,000원 📈 22.22% ▲
2Q26 Preview: 국내 신규 고객사 다변화 아래 성수기 진입을 통한 볼륨 성장 및 자회사 수익성 개선되며 컨센 부합 전망
📆 2026-06-24 · 🎯 90,000원 📉 -28.00% ▼
K-인디 뷰티의 생산 가교에서 해외 성장까지
📆 2026-02-23 · 🎯 125,000원 📈 9.65% ▲
4Q 실적은 컨센서스에 부합. 매출은 컨센서스를 7% 상회했으나, 일회성 비용으로 인해 영업익은 5% 하회. 일회성 제거 시 영업익은 컨센서스를 16% 상회

📅 2026-08-11 08:01 한화투자증권· 한유정 Buy

고객 다변화가 만드는 구조적 성장

기대치를 상회한 2분기
고객 다변화가 만드는 구조적 성장
투자의견 BUY 유지, 목표주가 130,000원으로 상향 조정(+8%)

🎯 목표 130,000원 ▲ 상향 📅 리포트 시점 36.8% 📈 현재 -7.1%

📋 이전 리포트 요약 — 한화투자증권 (4건)

📆 2026-06-16 · 🎯 120,000원
연간 가이던스 상향 이후, 수주 증가 흐름 지속 중
📆 2026-06-02 · 🎯 120,000원
한국 법인은 Top2 의존도 완화와 Top5 외 고객사 확대가 동시에 나타나며 고객사 포트폴리오의 질적 개선 진행 중
📆 2026-05-11 · 🎯 120,000원 📈 9.09% ▲
기대치에 부합한 1분기
📆 2026-04-14 · 🎯 110,000원
다변화되는 고객사

📅 2026-08-11 07:20 다올투자증권· 박종현 BUY

스노우볼, 이미 굴러가는 중

한국법인 기초 수요 급증으로 2Q26P 영업이익 컨센서스 16% 상회
중소고객사 저변 확대와 연간 가이던스 재상향 반영해 추정치 상향

🎯 목표 130,000원 ▲ 상향 📅 리포트 시점 36.8% 📈 현재 -7.1%

📋 이전 리포트 요약 — 다올투자증권 (4건)

📆 2026-07-13 · 🎯 120,000원
K뷰티 인디 브랜드 주도로 외형·수익성 동반 개선
📆 2026-05-11 · 🎯 120,000원
한국 법인의 고성장을 기반으로 컨센서스 부합. 2026E 매출액/이익률 가이던스 상향. 적정주가 12만원 유지
📆 2026-02-23 · 🎯 120,000원 📈 26.32% ▲
4Q25P Review
📆 2025-11-07 · 🎯 95,000원 📈 5.56% ▲
국내/미국 전 부문 매출 호조로 컨센서스 +35% 상회

📅 2026-08-10 21:17 하나증권· 박종대, 양정석 없음

역사적 고점을 뚫다

2분기 연결 영업이익 321억원(YoY 39%) 추정
고객 다변화, 카테고리 확대로 사업 규모 레벨업 성공
연간 가이던스 YoY 20% -> 30%로 상향 조정

🎯 목표 0원 유지 📅 리포트 시점 -100.0%

📋 이전 리포트 요약 — 하나증권 (4건)

📆 2026-07-02 · 🎯 없음
2분기 연결 영업이익 285억원(YoY 24%) 추정
📆 2025-07-14 · 🎯 78,000원 📈 20.00% ▲
2Q25 Preview: 분기 최대 실적 전망
📆 2025-05-21 · 🎯 65,000원
1분기 실적 함의점: 저점 통과 + 경쟁력 확보 중
📆 2025-05-13 · 🎯 65,000원 📉 -15.58% ▼
1Q25 Review: 컨센서스 하회, 저점 통과 중

📅 2026-07-20 10:01 그로쓰리서치· 한용희, 김주형 없음

선케어/고객사 다변화/증설이 이끄는 성장 사이클

OTC 선케어 경쟁력을 가진 기초화장품 ODM 기업
선케어 카테고리 확장의 핵심 수혜주
곡객사 다변화와 증설을 통한 실적 성장 가시성 확대

🎯 목표 0원 유지 📅 리포트 시점 -100.0%

📅 2026-07-16 08:19 신영증권· 이교석 매수

고객사 맞춤형 취향 저격 코스메카

2Q26 Preview: 역대 최고 분기 매출 경신 전망
미국 OTC 선케어 생산 경험이 많은 잉글우드랩
투자의견 매수, 목표주가 110,000원 유지

🎯 목표 110,000원 유지 📅 리포트 시점 34.0% 📈 현재 -21.4%

📋 이전 리포트 요약 — 신영증권 (4건)

📆 2026-05-11 · 🎯 110,000원 📈 10.00% ▲
한국 법인 성장이 견인한 역대 최고 분기 매출액
📆 2026-03-12 · 🎯 100,000원 📈 376.19% ▲
대기업 양사를 상회하는 별도 법인 성장률
📆 2021-11-24 · 🎯 21,000원
잉글우드랩이 주도한 2021년
📆 2021-11-07 · 🎯 21,000원
코스메카코리아 3분기 실적 Summary

📅 2026-07-13 08:07 다올투자증권· 박종현 BUY

넓어지는 고객사 저변

K뷰티 인디 브랜드 주도로 외형·수익성 동반 개선
2Q26E 매출액 2,020억원(YoY +25%, QoQ +9%), 영업이익280억원(YoY +22%, QoQ +28%)으로 컨센서스 부합 전망
성장의 무게중심은 미들급 고객사 신규 진입

🎯 목표 120,000원 유지 📅 리포트 시점 44.6% 📈 현재 -14.3%

📋 이전 리포트 요약 — 다올투자증권 (4건)

📆 2026-05-11 · 🎯 120,000원
한국 법인의 고성장을 기반으로 컨센서스 부합. 2026E 매출액/이익률 가이던스 상향. 적정주가 12만원 유지
📆 2026-02-23 · 🎯 120,000원 📈 26.32% ▲
4Q25P Review
📆 2025-11-07 · 🎯 95,000원 📈 5.56% ▲
국내/미국 전 부문 매출 호조로 컨센서스 +35% 상회
📆 2025-09-30 · 🎯 90,000원 📈 28.57% ▲
Issue3Q25E Preview

📅 2026-07-09 08:11 교보증권· 권우정 Buy

한국 매출액 YoY 37%과 매력적인 밸류에이션

2Q26 Preview: 한국 매출액 YoY 37% 전망
투자의견 BUY 및 목표주가 130,000원 유지

🎯 목표 130,000원 유지 📅 리포트 시점 61.7% 📈 현재 -7.1%

📋 이전 리포트 요약 — 교보증권 (4건)

📆 2026-05-11 · 🎯 130,000원
1Q26 Review: 히트 브랜드가 늘어나고 있어요
📆 2026-04-09 · 🎯 130,000원
1Q26 Preview: 탄탄하다
📆 2026-02-23 · 🎯 130,000원 📈 30.00% ▲
4Q2R5ev ie:w 일회성 비용 제외시 더 호실적
📆 2026-01-13 · 🎯 100,000원
4Q25 Preview: 필샷으로 Top 1 고객사 등극

📅 2026-07-08 11:29 삼성증권· 정동희 BUY

성장 브랜드 수집의 효과가 나타나는 중

2Q26 Preview: 국내 신규 고객사 다변화 아래 성수기 진입을 통한 볼륨 성장 및 자회사 수익성 개선되며 컨센 부합 전망
대형 ODM사들과 차별화되는 신규 브랜드/품목 수주 경쟁력 보유하였으며 하반기 계절성 상쇄 기대

🎯 목표 110,000원 ▲ 상향 📅 리포트 시점 30.3% 📈 현재 -21.4%

📋 이전 리포트 요약 — 삼성증권 (2건)

📆 2026-06-24 · 🎯 90,000원 📉 -28.00% ▼
K-인디 뷰티의 생산 가교에서 해외 성장까지
📆 2026-02-23 · 🎯 125,000원 📈 9.65% ▲
4Q 실적은 컨센서스에 부합. 매출은 컨센서스를 7% 상회했으나, 일회성 비용으로 인해 영업익은 5% 하회. 일회성 제거 시 영업익은 컨센서스를 16% 상회

📅 2026-07-06 08:29 유안타증권· 이승은, 조계철 Buy

국내 호조, 미국이 더해질 하반기

2Q26 Preview: 영업이익 시장 기대치 부합
투자의견 Buy, 목표주가 120,000원 유지

🎯 목표 120,000원 유지 📅 리포트 시점 46.0% 📈 현재 -14.3%

📋 이전 리포트 요약 — 유안타증권 (4건)

📆 2026-02-23 · 🎯 120,000원 📈 25.00% ▲
4Q25 Review: 일회성 비용으로 컨센서스 소폭 하회
📆 2026-01-06 · 🎯 96,000원
4Q25 Preview 영업이익 시장기대치 부합 전망
📆 2025-11-14 · 🎯 96,000원
코스메카코리아에 대해 투자의견 Buy, 목표주가는 96,000원을 유지
📆 2025-11-07 · 🎯 96,000원 📈 14.29% ▲
한국·미국 투트랙 성장 가속, 중장기 밸류 리레이팅 본격화

📅 2026-07-02 10:09 하나증권· 박종대, 양정석 없음

하반기는 더 크다

2분기 연결 영업이익 285억원(YoY 24%) 추정
하반기 하이드로겔 라인 풀가동, 신규 성장 동력으로
K뷰티 역대 최대 수출 모멘텀 수혜 클 듯, 현저한 저평가

📋 이전 리포트 요약 — 하나증권 (4건)

📆 2025-07-14 · 🎯 78,000원 📈 20.00% ▲
2Q25 Preview: 분기 최대 실적 전망
📆 2025-05-21 · 🎯 65,000원
1분기 실적 함의점: 저점 통과 + 경쟁력 확보 중
📆 2025-05-13 · 🎯 65,000원 📉 -15.58% ▼
1Q25 Review: 컨센서스 하회, 저점 통과 중
📆 2025-02-24 · 🎯 77,000원 📉 -17.20% ▼
4Q24 Review: 컨센서스 하회

📅 2026-06-24 16:19 삼성증권· 정동희 BUY

이토록 트렌디한 ODM

K-인디 뷰티의 생산 가교에서 해외 성장까지
K-인디 브랜드 확산 수혜와 고객사 다변화

🎯 목표 90,000원 ▼ 하향 📅 리포트 시점 38.0% 📈 현재 -35.7%

📋 이전 리포트 요약 — 삼성증권 (1건)

📆 2026-02-23 · 🎯 125,000원 📈 9.65% ▲
4Q 실적은 컨센서스에 부합. 매출은 컨센서스를 7% 상회했으나, 일회성 비용으로 인해 영업익은 5% 하회. 일회성 제거 시 영업익은 컨센서스를 16% 상회

📅 2026-06-16 07:13 한화투자증권· 한유정 Buy

Corporate Day 후기: 펀더멘털 이상무

연간 가이던스 상향 이후, 수주 증가 흐름 지속 중
여유 CAPA 기반의 공격적 고객 확보
한국 중심 추정치 상향

🎯 목표 120,000원 유지 📅 리포트 시점 69.5% 📈 현재 -14.3%

📋 이전 리포트 요약 — 한화투자증권 (4건)

📆 2026-06-02 · 🎯 120,000원
한국 법인은 Top2 의존도 완화와 Top5 외 고객사 확대가 동시에 나타나며 고객사 포트폴리오의 질적 개선 진행 중
📆 2026-05-11 · 🎯 120,000원 📈 9.09% ▲
기대치에 부합한 1분기
📆 2026-04-14 · 🎯 110,000원
다변화되는 고객사
📆 2026-02-26 · 🎯 110,000원
기대치를 하회한 4분기

📅 2026-06-02 08:22 한화투자증권· 한유정, 고예진 Buy

분기 및 연간 실적 추정

한국 법인은 Top2 의존도 완화와 Top5 외 고객사 확대가 동시에 나타나며 고객사 포트폴리오의 질적 개선 진행 중
미국은 EWLK 최상위 고객사 감소에도 신규·기존 고객사 수주가 늘며 매출 기반 다변화 중. 최상위 고객사 수주 역시 분기 변동성은 높지만 연간 수주금액은 우상향 지속 중
법인별 가동률 격차가 큰 만큼, 한국·미국 생산 협업 강화 시 EWL 중심의 가동률 상승과 이익 레버리지 확대 기대

🎯 목표 120,000원 유지 📅 리포트 시점 67.4% 📈 현재 -14.3%

📋 이전 리포트 요약 — 한화투자증권 (4건)

📆 2026-05-11 · 🎯 120,000원 📈 9.09% ▲
기대치에 부합한 1분기
📆 2026-04-14 · 🎯 110,000원
다변화되는 고객사
📆 2026-02-26 · 🎯 110,000원
기대치를 하회한 4분기
📆 2025-11-07 · 🎯 110,000원 📈 10.00% ▲
기대치를 상회한 3분기