📑 삼성전기 009150
총 14 리포트 · DAJU 텔레그램 채널 시계열 · 현재가 1,622,000원
삼성전기 정량 분석 →
A2 수급 · A3 Issue · B7 Weinstein · B8 Earnings · B11 Forensic · B12 Quality · B14 SUE/PEAD
🎯 컨센서스 spread
평균 목표가
1,703,500원
중앙값
1,696,000원
최저
1,050,000원
최고
2,200,000원
spread
109.5%
증권사
10개
평균 상승여력
+5.0%
현재가
1,622,000원
📊 목표주가 추이
📑 리포트 thread
🆕 📅 2026-05-27
· 메리츠증권
📅 2026-05-27
· KB증권
📅 2026-05-26
· KB증권
📅 2026-05-26
· iM증권
📅 2026-05-26
· 유진투자증권
📅 2026-05-26
· 신한투자증권
📅 2026-05-26
· SK증권
📅 2026-05-21
· NH투자증권
📅 2026-05-21
· 다올투자증권
📅 2026-05-21
· iM증권
📅 2026-05-21
· IBK투자증권
📅 2026-05-21
· KB증권
📅 2026-05-20
· DB증권
📅 2026-05-20
· 메리츠증권
MLCC 너마저
- 삼성전기: MLCC까지 Super Cycle 진입
🎯 목표 1,900,000원
▲ 상향
📅 리포트 시점 20.9%
📈 현재 +17.1%
📋 이전 리포트 요약 — 메리츠증권 (4건)
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📆 2026-05-20
· 🎯 1,600,000원 📈 128.57% ▲삼성전기, 적정주가 160만원으로 상향
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📆 2026-04-10
· 🎯 700,000원 📈 18.64% ▲글로벌 유일 ‘실리콘 커패시터 + ABF 기판’ 동시 공급 프리미엄
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📆 2026-03-23
· 🎯 590,000원강화되는 북미 NV사와의 파트너십
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📆 2026-02-19
· 🎯 없음Murata, AI용 MLCC 가격 인상 가능성 시사
MLCC 일류 + 기판 일류 = 유일무이
- 목표주가 2,200,000원으로 +38% 상향
- 2Q 실적 컨센 상회 전망, MLCC/기판 호조
- 전례 없는 초호황 → 가파른 실적 개선 기대
🎯 목표 2,200,000원
▲ 상향
📅 리포트 시점 39.9%
📈 현재 +35.6%
📋 이전 리포트 요약 — KB증권 (4건)
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📆 2026-05-26
· 🎯 없음삼성전기, 초대형 고객 전용 패키징 기판 생산라인 국내에 신설 예정
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📆 2026-05-21
· 🎯 1,600,000원 📈 14.29% ▲목표주가 1,600,000원으로 +14% 상향
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📆 2026-05-14
· 🎯 1,400,000원 📈 27.27% ▲목표주가 1,400,000원으로 +27% 상향
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📆 2026-05-04
· 🎯 1,100,000원 📈 4.76% ▲목표주가 1,100,000원으로 +5% 상향
초대형 고객 전용 기판 생산라인 증설: 최상위 기술 경쟁력 입증
- 삼성전기, 초대형 고객 전용 패키징 기판 생산라인 국내에 신설 예정
- 초대형 고객 내 존재감 확대와 베트남 공장 증설 통해 패키징 기판 실적의 폭발적 성장세 전망
📋 이전 리포트 요약 — KB증권 (4건)
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📆 2026-05-21
· 🎯 1,600,000원 📈 14.29% ▲목표주가 1,600,000원으로 +14% 상향
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📆 2026-05-14
· 🎯 1,400,000원 📈 27.27% ▲목표주가 1,400,000원으로 +27% 상향
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📆 2026-05-04
· 🎯 1,100,000원 📈 4.76% ▲목표주가 1,100,000원으로 +5% 상향
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📆 2026-04-28
· 🎯 1,050,000원 📈 75.00% ▲일회성 요인 제외 1Q 실적 컨센 상회 전망
글로벌 AI 컴포넌트 주도주
- 목표주가를 기존 140만원에서 180만원으로 상향
- 27년과 ＇28년 영업이익 추정치를 각각 +10%, +9% 상향한 3.1조원, 4.1조원으로 전망
- 3Q26을 MLCC 수급의 변곡점으로 판단
🎯 목표 1,800,000원
▲ 상향
📅 리포트 시점 34.3%
📈 현재 +11.0%
📋 이전 리포트 요약 — iM증권 (4건)
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📆 2026-05-21
· 🎯 1,400,000원 📈 27.27% ▲실리콘 커패시터 수주의 시사점
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📆 2026-05-04
· 🎯 1,100,000원 📈 27.91% ▲비즈니스 모델의 변화를 목도
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📆 2026-04-21
· 🎯 860,000원 📈 43.33% ▲＇27, ＇28년 ROE는 각각 18%, 19%로, 20%에 근접하는 ＇고원형＇ 이익 구조가 지속될 것으로 장부가치가 빠르게 확대될 전망
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📆 2026-04-06
· 🎯 600,000원MLCLC 제품 믹스 개선이 예상보다 빠르고, 기판 가격도 올라간다
Meta Trend Pick
- 5월 20일 공시를 통해 1.56조원의 실리콘 커패시터 공급 계약을 공시
- 동사의 Si-Cap수주 공시는 EMIB패키징의 레퍼런스 확보 및 가동률 확대의 직관적인 물증이라고 판단
- 27년 EPS추정치 27,405원에 무라타,이비덴 ＇27FP/E평균 65.39배를 적용하여 목표주가 1,792,000원으로 상향 조정,업종내 Top-Pick으로 추천
🎯 목표 1,792,000원
▲ 상향
📅 리포트 시점 33.7%
📈 현재 +10.5%
📋 이전 리포트 요약 — 유진투자증권 (4건)
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📆 2026-05-04
· 🎯 1,030,000원 📈 74.58% ▲1Q26 Review: 삼성전기 1분기 실적은 매출액 3조 2,091억원(YoY +17%, QoQ +11%), 영업이익 2,806억원(YoY +40%, QoQ +17%, OPM 8.7%)을 기록.
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📆 2026-04-03
· 🎯 590,000원 📈 63.89% ▲1Q26 Preview: 삼성전기의 1분기 실적은 매출액 3조 1,302억원(YoY +14%, QoQ +8%), 영업이익 2,685억원(YOY +34%, QoQ +12%)을 기록할 것으로 예상
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📆 2026-01-26
· 🎯 360,000원 📈 33.33% ▲4분기 실적은 2조 9,021억원(YoY +16%, QoQ +0.5%), 영업이익 2,395억원(YoY +108%, QoQ -8%, OPM 8.3%) 기록
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📆 2025-11-18
· 🎯 270,000원AI가 유발한 MLCC 캐파 잠식
최선호주의 이유
- MLCC, 기판 부문 수요>공급 시장 핵심 밸류체인으로 도약
- 1) 제품 경쟁력, 2) 수익성, 3) 중장기 수요 입증 → 구조적 성장
- Valuation & Risk: 밸류에이션 재평가 현재 진행형, 할증도 충분
🎯 목표 2,000,000원
▲ 상향
📅 리포트 시점 49.3%
📈 현재 +23.3%
📋 이전 리포트 요약 — 신한투자증권 (4건)
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📆 2026-05-04
· 🎯 1,000,000원 📈 42.86% ▲실적으로 확인한 수요, AI 시장 개화 글로벌 대표 수혜
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📆 2026-04-09
· 🎯 700,000원 📈 40.00% ▲AI Cycle과 함께하는 2026년 새로운 도약의 시간
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📆 2026-03-11
· 🎯 500,000원 📈 25.00% ▲글로벌 선도 기업으로 도약 기술 경쟁력에 주목할 시점
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📆 2026-01-26
· 🎯 400,000원 📈 29.03% ▲AI Cycle 핵심 수혜 업체로 자리매김
글로벌 1등 부품 기업 멀티플
- 부품과 기판의 시너지, 글로벌 유일의 구조
- 향후 실적의 최대 업사이드는 MLCC
- 목표주가 200만으로 상향. 매수 의견 유지
🎯 목표 2,000,000원
▲ 상향
📅 리포트 시점 49.3%
📈 현재 +23.3%
📋 이전 리포트 요약 — SK증권 (4건)
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📆 2026-05-14
· 🎯 1,500,000원 📈 36.36% ▲과거보다 더 강한 기판 쇼티지가 온다
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📆 2026-05-04
· 🎯 1,100,000원 📈 83.33% ▲1분기 실적리뷰: 컨센서스를 대폭 상회
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📆 2026-04-03
· 🎯 600,000원 📈 46.34% ▲가파른 성장세: 부품주문량, 기판 가동률, 공급단가
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📆 2026-01-26
· 🎯 410,000원 📈 2.50% ▲4분기 리뷰 & 26년 1분기 전망: 실적 컨센서스 리레이팅
실리콘 커패시터 수주 공시의 함의
- 실리콘 커패시터 대형 수주로 입증된 컴포넌트 경쟁력
- 이제 시작인 실리콘 커패시터 시장, 앞서나가는 삼성전기
📋 이전 리포트 요약 — NH투자증권 (4건)
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📆 2026-05-15
· 🎯 1,500,000원 📈 50.00% ▲MLCC 가격 상승 사이클 시작
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📆 2026-05-04
· 🎯 1,000,000원 📈 117.39% ▲공격적인 CAPEX 집행 계획
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📆 2026-03-10
· 🎯 460,000원 📈 27.78% ▲밸류에이션 방식 PBR→PER 변경
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📆 2026-01-26
· 🎯 360,000원 📈 16.13% ▲가속화될 MLCC, FC-BGA 수급 불균형
예상치 못한 실리콘캐패시터 서프라이즈
- 실리콘캐패시터 사업이 AI 서버로 본격적인 확장을 시작한 점이 고무적
- 기존 컴포넌트 사업 대비 고마진(OPM 20% 이상) 사업으로 27년 OP에 1,000억원 이상 기여할 것으로 추정
- FC-BGA Top-tier 업체이자 초미세 캐패시터 기술 노하우를 동시 보유한 글로벌 유일한 Player로서, 향후추가 고객사 확장 시에도 동일한 경쟁우위가 지속될 전망
🎯 목표 1,500,000원
▲ 상향
📅 리포트 시점 41.4%
📈 현재 -7.5%
📋 이전 리포트 요약 — 다올투자증권 (4건)
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📆 2026-05-04
· 🎯 1,050,000원 📈 75.00% ▲27년 전사 영업이익을 2.5조원으로 상향(직전 대비 +21%)
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📆 2026-03-20
· 🎯 600,000원 📈 27.66% ▲MLCC 업계 전반의 가격 인상 공식화 및 FC-BGA 수요 가시성 확대에 따른 실적 추정치, 적정주가 상향
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📆 2026-03-05
· 🎯 470,000원 📈 30.56% ▲2월 하순 중국 채널 현물가 상승과 Murata CEO의 가격 인상 검토 발언에 따라 MLCC 업종 주가 급등. 현물가 상승 → Tier1 계약가 인상 검토 → 국내 업체 인상 관측으로 이어지는 흐름은 17~18년 P 상승 호황기 초입과 유사한 패턴
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📆 2026-01-26
· 🎯 360,000원4Q25 매출액 2.9조원, 영업이익 2,395억원으로 OP 컨센서스 상회
실리콘커패시터 대규모 수주 시사점: ① LTA, ② Fabless biz, ③ 턴키 biz의 퍼즐
- 실리콘 커패시터 수주의 시사점
- 시가총액 100조원 이상을 목표로 함에 무리 없음
🎯 목표 1,400,000원
▲ 상향
📅 리포트 시점 32.0%
📈 현재 -13.7%
📋 이전 리포트 요약 — iM증권 (4건)
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📆 2026-05-04
· 🎯 1,100,000원 📈 27.91% ▲비즈니스 모델의 변화를 목도
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📆 2026-04-21
· 🎯 860,000원 📈 43.33% ▲＇27, ＇28년 ROE는 각각 18%, 19%로, 20%에 근접하는 ＇고원형＇ 이익 구조가 지속될 것으로 장부가치가 빠르게 확대될 전망
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📆 2026-04-06
· 🎯 600,000원MLCLC 제품 믹스 개선이 예상보다 빠르고, 기판 가격도 올라간다
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📆 2026-03-03
· 🎯 600,000원 📈 71.43% ▲높은 ROE x 이익의 지속성 = 할증의 근거
실리콘 커패시터/대규모 수주 공시
- 2026년 5월 20일 단일판매/공급 계약 체결 공시
- 실리콘 커패시터 도입 속도는 빨라질 것
🎯 목표 1,050,000원
유지
📅 리포트 시점 -1.0%
📈 현재 -35.3%
📋 이전 리포트 요약 — IBK투자증권 (4건)
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📆 2026-05-04
· 🎯 1,050,000원 📈 75.00% ▲26년 1분기, 맛보기 수준
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📆 2026-04-07
· 🎯 600,000원 📈 81.82% ▲26년 1분기. 시작이 좋다
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📆 2026-01-26
· 🎯 330,000원25년 4분기. 없어진 계절성
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📆 2025-12-03
· 🎯 330,000원 📈 22.22% ▲25년 4분기. 예상치 상회할 것
무한한 잠재력 갖춘 새로운 성장 동력 추가
- 목표주가 1,600,000원으로 +14% 상향
- 실리콘 캐퍼시터 실적의 폭발적 성장 기대
🎯 목표 1,600,000원
▲ 상향
📅 리포트 시점 50.8%
📈 현재 -1.4%
📋 이전 리포트 요약 — KB증권 (4건)
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📆 2026-05-14
· 🎯 1,400,000원 📈 27.27% ▲목표주가 1,400,000원으로 +27% 상향
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📆 2026-05-04
· 🎯 1,100,000원 📈 4.76% ▲목표주가 1,100,000원으로 +5% 상향
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📆 2026-04-28
· 🎯 1,050,000원 📈 75.00% ▲일회성 요인 제외 1Q 실적 컨센 상회 전망
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📆 2026-03-18
· 🎯 600,000원 📈 30.43% ▲IT 수요 약세는 범AI향 수요로 상쇄 가능
실리콘 커패시터 공급계약 코멘트: 커패시터는 더 가까이, 주가는 더 높이
- 실리콘 커패시터 1조 5,570억원 공급 계약 체결
- 매출 기여 2027E 본격화
- 목표주가 160만원으로 상향
🎯 목표 1,600,000원
▲ 상향
📅 리포트 시점 50.8%
📈 현재 -1.4%
📋 이전 리포트 요약 — DB증권 (4건)
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📆 2026-05-02
· 🎯 1,050,000원 📈 84.21% ▲1Q26P Review: 컨센서스 상회
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📆 2026-04-07
· 🎯 570,000원삼성전기의 1Q26E 매출액은 2조 9,663억원(+8.3%YoY, +2.2%QoQ), 영업이익은 2,675억원 (+33.4%YoY, +11.7%QoQ)으로 영업이익 컨센서스(2,788억원)을 소폭 하회하는 실적이 예상됨
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📆 2026-02-26
· 🎯 570,000원 📈 62.86% ▲2027E 영업이익 1.9조원 전망
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📆 2026-02-01
· 🎯 350,000원MLCC는 효자, FCBGA는 고공행진
대체불가
- 삼성전기, 적정주가 160만원으로 상향
- Si Cap · MLCC · ABF, 트리플 모멘텀
🎯 목표 1,600,000원
▲ 상향
📅 리포트 시점 62.1%
📈 현재 -1.4%
📋 이전 리포트 요약 — 메리츠증권 (4건)
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📆 2026-04-10
· 🎯 700,000원 📈 18.64% ▲글로벌 유일 ‘실리콘 커패시터 + ABF 기판’ 동시 공급 프리미엄
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📆 2026-03-23
· 🎯 590,000원강화되는 북미 NV사와의 파트너십
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📆 2026-02-19
· 🎯 없음Murata, AI용 MLCC 가격 인상 가능성 시사
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📆 2026-01-26
· 🎯 350,000원4Q25: 예상보다 좋았다