📑 iM금융지주 139130
총 18 리포트 · DAJU 텔레그램 채널 시계열 · 현재가 17,550원
iM금융지주 정량 분석 →
A2 수급 · A3 Issue · B7 Weinstein · B8 Earnings · B11 Forensic · B12 Quality · B14 SUE/PEAD
🎯 컨센서스 spread
평균 목표가
24,194원
중앙값
24,000원
최저
22,000원
최고
26,000원
spread
18.2%
증권사
14개
평균 상승여력
+37.9%
현재가
17,550원
📊 목표주가 추이
📑 리포트 thread
🆕 📅 2026-08-04
· LS증권
📅 2026-07-31
· 교보증권
📅 2026-07-29
· 유안타증권
📅 2026-07-28
· 흥국증권
📅 2026-07-28
· 미래에셋증권
📅 2026-07-28
· 신한투자증권
📅 2026-07-28
· iM증권
📅 2026-07-28
· 삼성증권
📅 2026-07-28
· 한화투자증권
📅 2026-07-28
· 키움증권
📅 2026-07-28
· 다올투자증권
📅 2026-07-28
· 상상인증권
📅 2026-07-28
· 하나증권
📅 2026-07-14
· 흥국증권
📅 2026-07-12
· 하나증권
📅 2026-07-10
· 상상인증권
📅 2026-07-09
· 다올투자증권
📅 2026-07-02
· BNK투자증권
주주환원 확대기조 유지
- 탑라인 성장에도 판관비 확대로 순이익규모 감소
- 누적적 자산성장 효과 지속 예상. 주주환원 확대 병행
- 목표주가 22,000원 유지. 여전히 저평가 국면
🎯 목표 22,000원
유지
📅 리포트 시점 29.7%
📈 현재 +25.4%
📋 이전 리포트 요약 — LS증권 (4건)
-
📆 2026-04-29
· 🎯 23,000원 📈 4.55% ▲탑라인 성장에도 일부 추가비용 인식. 비은행 이익력 개선추세 지속
-
📆 2026-02-09
· 🎯 22,000원 📈 37.50% ▲4분기 추가비용 인식에도 25년 실적 큰 폭 개선
-
📆 2025-10-31
· 🎯 16,000원양호한 실적 시현. 25년 총주주환원율 34.2% 예상
-
📆 2025-07-29
· 🎯 16,000원 📈 45.45% ▲25년 총주주환원율 39.2%, 총주주환원 수익률 8.7% 예상
2Q26 Review: 자사주 매입소각 확대와 비과세 배당 기대
- 2Q26 연결당기순이익 1,411억원, QoQ 8.7%↓, YoY 9.0%↓
- 투자의견 매수, 목표주가 24,000원 유지
🎯 목표 24,000원
유지
📅 리포트 시점 45.4%
📈 현재 +36.8%
📋 이전 리포트 요약 — 교보증권 (4건)
-
📆 2026-05-12
· 🎯 22,600원2026년 iM금융지주의 기업가치제고계획 이행 현황
-
📆 2026-04-29
· 🎯 22,600원 📈 40.37% ▲1Q26 연결당기순이익 1,545억원, QoQ 1166.4%↑
-
📆 2025-10-31
· 🎯 16,100원3Q25 연결당기순이익 1,224억원, QoQ 21.0%↓, YoY 19.3%↑
-
📆 2025-07-29
· 🎯 16,100원 📈 46.36% ▲FY25 2Q 연결당기순이익 1,550억원, QoQ 0.5%↑, YoY 304.7%↑
하반기 실적이 중요하다
- 2Q26 순이익 컨센서스 하회
- 자사주 매입 300억원 발표
🎯 목표 26,000원
유지
📅 리포트 시점 55.2%
📈 현재 +48.1%
📋 이전 리포트 요약 — 유안타증권 (4건)
-
📆 2026-04-27
· 🎯 48,000원 📈 84.62% ▲1Q26 순이익 컨센서스 하회
-
📆 2026-04-10
· 🎯 26,000원 📈 4.00% ▲1Q26 순이익 컨센서스 부합 전망
-
📆 2026-02-13
· 🎯 25,000원 📈 51.52% ▲4Q25 순이익 컨센서스 하회
-
📆 2025-11-04
· 🎯 16,500원3Q25 순이익 컨센서스 부합
계획대로 가고 있다
- 2Q26 Review: 순이익 1,411억원으로 컨센서스 하회
- CET1 12.3% 근접, ‘26E 주주환원율 41.0% 예상
🎯 목표 25,000원
유지
📅 리포트 시점 38.2%
📈 현재 +42.5%
📋 이전 리포트 요약 — 흥국증권 (4건)
-
📆 2026-07-14
· 🎯 25,000원2Q26 지배주주순이익 1,460억원(YoY -5.8%)으로 컨센서스에 부합할 전망
-
📆 2026-04-29
· 🎯 25,000원 📈 6.38% ▲1Q26 Review: 순이익 1,545억원으로 컨센서스 부합
-
📆 2026-04-15
· 🎯 23,500원 📈 27.03% ▲1Q26 Preview: 순이익 1,577억원(+1.0% YoY)
-
📆 2025-12-19
· 🎯 18,500원 📈 68.18% ▲2026 년에도 이어질 실적 개선세
철저한 RWA 관리 긍정적
- 2분기 실적 컨센서스 하회
- 3분기 새로운 기업가치제고계획 발표 예상
🎯 목표 25,000원
유지
📅 리포트 시점 38.2%
📈 현재 +42.5%
📋 이전 리포트 요약 — 미래에셋증권 (4건)
-
📆 2026-04-29
· 🎯 25,000원1분기 실적 컨센서스 부합
-
📆 2026-02-09
· 🎯 25,000원 📈 19.05% ▲대 4분기 실적 컨센서스 하회
-
📆 2025-11-03
· 🎯 21,000원 📈 10.53% ▲3분기 실적 컨센서스 부합
-
📆 2025-07-29
· 🎯 19,000원투자의견 매수, 목표주가 19,000원 유지
하반기로 갈수록 높아질 투자 매력
- 은행주 내 금리민감주
- 2Q26 Review: 아쉬운 증권 계열사 실적
- Valuation & Risk: 은행지주 중 유일한 비과세 결산배당 지급
🎯 목표 23,000원
유지
📅 리포트 시점 27.1%
📈 현재 +31.1%
📋 이전 리포트 요약 — 신한투자증권 (4건)
-
📆 2026-04-29
· 🎯 22,000원 📈 10.00% ▲축소되는 밸류에이션 갭
-
📆 2026-02-09
· 🎯 20,000원 📈 5.26% ▲FY26F 총주주환원율 43%
-
📆 2025-12-26
· 🎯 19,000원 📈 26.67% ▲주주환원율 확대 여력 충분
-
📆 2025-10-31
· 🎯 15,000원PBR 0.35배로 저평가 매력 부각
자본력 개선은 긍정적이나 높아진 비용 부담
- 2Q26 지배순이익 1,411억원(-9% YoY) 기록
- 자본력 개선과 주주환원 확대는 긍정적이나 높아진 비용부담은 고민
🎯 목표 23,000원
유지
📅 리포트 시점 27.1%
📈 현재 +31.1%
2Q 실적: 속도감 있는 주주환원 및 질적 개선에 초점
- 2Q 당기순이익 1,411억원, 컨센서스 5.1% 하회 - 다만, 핵심 지표 개선 긍정적
- CET-1 비율 개선 ? RWA 관리 역량 확인 긍정적
- 3Q 자사주 300억원 매입 발표 ? 자사주 매입 목표도 조기 달성 기대:
🎯 목표 24,000원
유지
📅 리포트 시점 32.7%
📈 현재 +36.8%
📋 이전 리포트 요약 — 삼성증권 (4건)
-
📆 2026-04-29
· 🎯 25,000원 📈 31.58% ▲1Q 당기순이익 1,545억원, 컨센서스 1.3% 상회 ? 핵심 수익 지표 개선 긍정적
-
📆 2026-02-09
· 🎯 19,000원 📈 5.56% ▲25년 당기순이익 4,439억원,106.6% 증가 ? 본격 턴어라운드 확인
-
📆 2025-10-31
· 🎯 18,000원3Q 당기순이익 1,224억원으로 19.3% y-y 증가 - 실적 개선 확인 긍정적
-
📆 2025-07-29
· 🎯 18,000원 📈 16.88% ▲2Q 당기순이익 1,550억원으로 305.2% y-y 증가 - 실적 정상화 지속 확인 긍정적
4분기 추가 자사주의 가능성도 열려있다
- 2Q26 지배 순익 1,411억원(-9% YoY), 기대치 하회
- 4분기 추가 자사주의 가능성도 열려있다
🎯 목표 25,000원
유지
📅 리포트 시점 38.2%
📈 현재 +42.5%
📋 이전 리포트 요약 — 한화투자증권 (4건)
-
📆 2026-04-29
· 🎯 23,500원1Q26 지배 순익 1,545억원(+0% YoY), 기대치 부합
-
📆 2026-04-08
· 🎯 23,500원 📈 11.90% ▲1Q26 지배주주 순이익은 1,583억원으로 3% YoY 증가하며 컨센서스에 부합할 전망
-
📆 2026-02-09
· 🎯 21,000원 📈 23.53% ▲4Q25 지배 순익 122억원(+134% YoY)
-
📆 2025-11-03
· 🎯 17,000원 📈 21.43% ▲3Q25 지배 순익 1,224억원(+19% YoY), 기대치 부합
이익감소에도 자본비율 상승, 주주환원 강화
- 연결순이익 감소
- 증권은 아쉽고, 캐피탈은 선방
🎯 목표 25,500원
유지
📅 리포트 시점 41.0%
📈 현재 +45.3%
📋 이전 리포트 요약 — 키움증권 (4건)
-
📆 2026-04-29
· 🎯 25,500원 📈 13.33% ▲연결순이익 소폭 증가한 안정적 실적
-
📆 2026-02-10
· 🎯 22,500원 📈 28.57% ▲실적 턴어라운드, 추가 개선 전망
-
📆 2025-10-31
· 🎯 17,500원턴어라운드 이후 최대실적 가시화
-
📆 2025-07-29
· 🎯 17,500원 📈 25.00% ▲턴어라운드 이후 실적 안정화
일견 아쉽지만, 장점은 있다
- 2Q26 Review. 연결 순이익 1,411억원(YoY-9.0%)으로, 컨센서스와 당사 추정치 하회
- 증권 이익 기대치가 높았던 탓. 신종자본증권 발행 후 레버리지 효과 및 비이자이익 기여는 확인 필요
- 그러나 장점은 명확. 시중은행으로써 수도권 기업대출 영업 확대가 충당금 부담 완화의 선순환으로 작용
- 또한, Peer 대비 비교적 높은 배당 및 주주환원수익률로 주주환원 매력 유지
🎯 목표 24,000원
유지
📅 리포트 시점 32.7%
📈 현재 +36.8%
📋 이전 리포트 요약 — 다올투자증권 (4건)
-
📆 2026-07-09
· 🎯 24,000원2026E 연결기준 영업이익 6,469억원(YoY+10.9%), 지배순이익 4,901억원(YoY+10.4%) 전망
-
📆 2026-04-29
· 🎯 24,000원 📈 14.29% ▲1Q26P 연결 순이익 1,545억원(YoY flat)으로, 컨센서스에 부합하는 실적
-
📆 2026-02-09
· 🎯 21,000원 📈 16.67% ▲4Q25 Review. 연결 순이익 122억원(YoY 흑전, QoQ -90.0%)으로, 컨센서스 하회
-
📆 2026-01-12
· 🎯 18,000원 📈 5.88% ▲4Q25E 연결기준 영업이익 478억원(YoY 흑전, QoQ -69.3%), 지배순이익 250억원(YoY 흑전, QoQ -79.6%)으로, 컨센서스를 약 -17% 하회할 전망
비용 부담을 상쇄한 자본효율 개선
- 비용 증가로 순이익은 기대치 하회
- 선제적 자산 성장이 하반기 이자이익을 견인할 것으로 전망
- CET1 개선과 추가 자사주 매입이 환원 확대를 견인
🎯 목표 24,000원
유지
📅 리포트 시점 32.7%
📈 현재 +36.8%
📋 이전 리포트 요약 — 상상인증권 (4건)
-
📆 2026-07-10
· 🎯 24,000원2분기 순익 1,585억원 전망, 이자 및 수수료수익이 호조를 보일 것으로 예상
-
📆 2026-04-28
· 🎯 24,000원1분기 실적은 무난, 핵심은 이익기반 확대
-
📆 2026-02-09
· 🎯 24,000원 📈 20.00% ▲4분기 순이익 121억원 흑자전환, 일회성 비용에도 마진 방어 돋보여
-
📆 2026-01-13
· 🎯 20,000원4분기 실적은 일회성 요인 컨센서스 소폭 하회, 방향성은 맑음
실적은 아쉬웠지만 큰폭의 CET 1 비율 개선은 고무적
- 예상치를 더 하회한 실적. 이는 비이자이익 부진과 더불어 판관비 증가에 주로 기인
- 큰폭의 증권 RWA 순감으로 CET 1 비율 큰폭 상승. 4분기 200억원 추가 자사주 전망
- NPL 순증 폭 컸지만 계절성에 주로 기인. 아직 건전성을 크게 우려할 필요는 없을 듯
🎯 목표 24,500원
유지
📅 리포트 시점 35.4%
📈 현재 +39.6%
📋 이전 리포트 요약 — 하나증권 (4건)
-
📆 2026-07-13
· 🎯 24,500원1분기 대비 개선되는 순익 기대했지만 컨센서스 하회해 다소 아쉬움 남는 실적 예상
-
📆 2026-04-28
· 🎯 24,500원 📈 28.95% ▲컨센서스에 부합했지만 일회성 요인 제외시 양호한 실적. 비은행도 뚜렷한 개선 추세
-
📆 2026-01-29
· 🎯 19,000원 📈 8.57% ▲비용 부담으로 다소 아쉬울 4분기 실적. 그럼에도 연간 순익은 약 100% 증익 예상
-
📆 2025-10-31
· 🎯 17,500원일회성 이익에도 불구하고 컨센서스에 부합한 순익. CET 1 비율 하락도 다소 아쉬움
신뢰가 쌓이는 시간
- 2Q26 지배주주순이익 1,460억원(YoY -5.8%)으로 컨센서스에 부합할 전망
- ’26E 총주주환원율 41.3%, 500억원 추가 자사주 매입 예상
- 투자의견 Buy(유지), 목표주가 25,000원(유지)
🎯 목표 25,000원
유지
📅 리포트 시점 37.2%
📈 현재 +42.5%
📋 이전 리포트 요약 — 흥국증권 (4건)
-
📆 2026-04-29
· 🎯 25,000원 📈 6.38% ▲1Q26 Review: 순이익 1,545억원으로 컨센서스 부합
-
📆 2026-04-15
· 🎯 23,500원 📈 27.03% ▲1Q26 Preview: 순이익 1,577억원(+1.0% YoY)
-
📆 2025-12-19
· 🎯 18,500원 📈 68.18% ▲2026 년에도 이어질 실적 개선세
-
📆 2024-02-08
· 🎯 11,000원 📈 10.00% ▲4Q23 Review: 비경상적 요인 발생
아쉬울 2분기 실적. 자사주 확대와 외국인 수급은 긍정적
- 1분기 대비 개선되는 순익 기대했지만 컨센서스 하회해 다소 아쉬움 남는 실적 예상
- CET 1 비율 10bp 개선 전망. 하반기 자사주 규모는 전년동기 2.5배인 500억원 기대
- 외국계 롱머니 추가 유입 가능성. 내년 배당매력 커지고 현 PBR 0.43배, PER은 5.9배
🎯 목표 24,500원
유지
📅 리포트 시점 37.3%
📈 현재 +39.6%
📋 이전 리포트 요약 — 하나증권 (4건)
-
📆 2026-04-28
· 🎯 24,500원 📈 28.95% ▲컨센서스에 부합했지만 일회성 요인 제외시 양호한 실적. 비은행도 뚜렷한 개선 추세
-
📆 2026-01-29
· 🎯 19,000원 📈 8.57% ▲비용 부담으로 다소 아쉬울 4분기 실적. 그럼에도 연간 순익은 약 100% 증익 예상
-
📆 2025-10-31
· 🎯 17,500원일회성 이익에도 불구하고 컨센서스에 부합한 순익. CET 1 비율 하락도 다소 아쉬움
-
📆 2025-07-29
· 🎯 17,500원 📈 34.62% ▲대손비용 급감으로 2분기 순익 컨센서스 상회. 증권 상반기에만 525억원의 실적 거양
경상 이익 회복, 환원 여력은 유지
- 2분기 순익 1,585억원 전망, 이자 및 수수료수익이 호조를 보일 것으로 예상
- 충당금 부담은 제한적이나, 보수적 관리 필요
🎯 목표 24,000원
유지
📅 리포트 시점 38.6%
📈 현재 +36.8%
📋 이전 리포트 요약 — 상상인증권 (4건)
-
📆 2026-04-28
· 🎯 24,000원1분기 실적은 무난, 핵심은 이익기반 확대
-
📆 2026-02-09
· 🎯 24,000원 📈 20.00% ▲4분기 순이익 121억원 흑자전환, 일회성 비용에도 마진 방어 돋보여
-
📆 2026-01-13
· 🎯 20,000원4분기 실적은 일회성 요인 컨센서스 소폭 하회, 방향성은 맑음
-
📆 2025-10-31
· 🎯 20,000원3분기 실적은 증권 운용손익 둔화로 컨센서스 소폭 하회
건전성 관리 속 금년도 총주주환원율 40% 도달 예상
- 2026E 연결기준 영업이익 6,469억원(YoY+10.9%), 지배순이익 4,901억원(YoY+10.4%) 전망
- 연간 총영업이익 기준으로, 이자이익 78.1% vs. 비이자이익 21.9%. 비이자이익 기여도 보다 확대
- 중앙그룹 부도 관련 충당금 약 30억원 예상하며 반영. 그 외 대손비용 특이점 없음. 평균 CCR 40bp 후반대 가정 유지
🎯 목표 24,000원
유지
📅 리포트 시점 32.7%
📈 현재 +36.8%
📋 이전 리포트 요약 — 다올투자증권 (4건)
-
📆 2026-04-29
· 🎯 24,000원 📈 14.29% ▲1Q26P 연결 순이익 1,545억원(YoY flat)으로, 컨센서스에 부합하는 실적
-
📆 2026-02-09
· 🎯 21,000원 📈 16.67% ▲4Q25 Review. 연결 순이익 122억원(YoY 흑전, QoQ -90.0%)으로, 컨센서스 하회
-
📆 2026-01-12
· 🎯 18,000원 📈 5.88% ▲4Q25E 연결기준 영업이익 478억원(YoY 흑전, QoQ -69.3%), 지배순이익 250억원(YoY 흑전, QoQ -79.6%)으로, 컨센서스를 약 -17% 하회할 전망
-
📆 2025-10-31
· 🎯 17,000원3Q25 Review. 연결 지배순이익 1,224억원(YoY +19.3%, QoQ -21.0%). 컨센과 당사 추정치 모두 하회
경상적 이익 회복과 주주환원 상향 전망에도 PBR 0.46배에 불과
- 2Q26 Preview: 기고효과에도 양호한 실적 예상
- 투자의견 BUY 및 목표주가 23,000원 유지
🎯 목표 23,000원
유지
📅 리포트 시점 36.3%
📈 현재 +31.1%
📋 이전 리포트 요약 — BNK투자증권 (4건)
-
📆 2026-04-02
· 🎯 23,000원 📈 21.05% ▲1Q26 Preview: 환입 소멸에 따른 대손충당금전입 증가로 -5%YoY 예상
-
📆 2026-01-06
· 🎯 19,000원 📈 26.67% ▲4Q25 Preview: 대손충당금전입 큰 폭 감소로 흑자전환 예상
-
📆 2025-09-26
· 🎯 15,000원3Q25 Preview: 비이자이익 큰 폭 증가와 대손충당금전입도 감소 예상
-
📆 2025-07-01
· 🎯 15,000원 📈 36.36% ▲2Q25 Preview: 대손충당금전입 큰 폭 감소로 순이익 큰 폭 증가 예상