Weekly Guide Book(2026/06/19): 휴전 이후에도 긴축 ..

핵심 요약

• 미국-이란 휴전 합의로 지정학적 위험은 완화되었으나, 불확실성은 여전히 잔존. 주요국 중앙은행들은 성장 하방보다 물가 상방 위험에 초점을 맞춰 긴축 경계 유지 중
• 경제지표상 양호한 성장 확인되나, 미국 월드컵 특수와 AI 수요 편중이 부담 요소. 실적 가시성 높은 AI 관련 기업군에 투자 집중 필요
• 차주 6월 주요국 서베이 지표는 제한적 경기 회복과 물가 부담 지속을 반영할 것으로 예상. 금리·달러 하방경직성 속 시장 변동성 경계 필요
• [Buy-side 시사점] 긴축 사이클 장기화 속에서도 성장이 버텨주는 시나리오가 작동 중. AI 실적 모멘텀 관주 투자 집중, 달러·금리 경직성으로 인한 변동성 급등 리스크 상시 모니터링 필수