Global IT H/W Weekly(5월 5주차)

핵심 요약

• 엔비디아(NVDA)는 현재 212.60달러에서 데이터센터 고도화 수혜 집중, S/W·바이오·전장 등 AI 관련 사업 다각화로 성장 모멘텀 지속 가능성 평가.
• 브로드컴(AVGO)은 421.86달러 수준에서 선제적 재고 관리로 양호한 수주 환경 지속 중이며, 2026년 데이터·네트워크 인프라 증설 기대감이 유효.
• 변동성 확대 구간에서 브로드컴의 가치주 매력이 부각되고 있으며, 안정적 현금흐름 창출 능력이 투자 포인트.
• Buy-side 관점: AI 인프라 수혜의 지속성과 함께 비메모리 반도체(팹리스·칩셋)의 상대적 저평가 구간 활용 필요. 데이터센터 투자 사이클 동향 모니터링 필수.