Global IT H/W Weekly(6월 1주차)

핵심 요약

• 엔비디아(NVDA)는 데이터센터 고도화 수혜에 집중하면서 S/W·바이오·전장 등 AI 관련 사업 다각화로 성장동력 다층화, 현재 주가 214.75달러(6.3 종가)에서 추가 상승 여력 평가
• 브로드컴(AVGO)은 선제적 재고 관리로 수주 환경 양호 유지 중이며, 2026년 데이터·네트워크 인프라 증설 수요 기대감이 유효(현주가 479.23달러)
• 변동성 확대 구간에서 브로드컴 같은 인프라 공급업체들의 가치주 매력이 상대적으로 부각되는 추세
• Buy-side 시사점: AI 칩 수요 사이클의 지속성과 재고 건강성을 함께 추적해야 함. 엔비디아의 다각화 vs 브로드컴의 네트워크 인프라 수혜라는 상이한 수익 모멘텀 간 상대가치 비교 필요.